Трансфертное ценообразование как инструмент внутрихозяйственной политики агропромышленного холдинга

Ценовая политика внутри холдинга обуславливается характером отношений между предприятиями, характер этих отношений определяет, как правило, материнская компания.
Материнская или головная компания – это компания, которой принадлежит более 50% долей дочерней компании.
Ценовая политика холдинга зависит от задач, которые ставит головная компания перед зависимыми организациями, которые включены в сферу ее имущественных интересов, а также от функций, которые она выполняет по отношению к ним.
Уровень контроля зависит от степени зависимости активов.
Если компания обладает менее чем 50% от уставного капитала зависимой организации, то ее влияние на принятие решений и, тем более, оперативное управление ограничено, и чем эта доля владения меньше, тем меньше возможностей влияния.
Это заключение делается специалистами с оговоркой не исключать при этом возможность добровольного согласия сторон на организационное подчинение в случае, даже когда не имеется контрольной доли в имуществе.
1690370504825Типы холдингов
Производственно- управляющий
Управляющий
Имущественный
00Типы холдингов
Производственно- управляющий
Управляющий
Имущественный
Обычно всю совокупность форм холдингов в экономической науке делят на три типа (рис.1.2).
Рисунок 1.2. Систематизация типов холдингов [13 с.23]
К первому, имущественному типу, относят общества, в которых существует заинтересованность в том, чтобы дочерние и зависимые структуры получали высокий доход, по отношению к ним со стороны главной компании выполняются в основном финансовые и контрольные функции. При этом какая- то особая внутренняя ценовая политика в этих случаях не нужна по определению. [13 с.23]
Второй тип, управляющий холдинг, означает осуществление полного управления всеми организациями, входящими в его систему.
Для полного управления какой-либо организацией, необходимо иметь либо достаточный уровень имущественных прав в ее активах, либо, если их недостаточно, необходимо добровольное согласие на переход в зависимое положение этой организации.
Добровольное согласие имеет место, если основная часть совладельцев пребывает в уверенности, что предприятию принесет пользу отказ от самостоятельности в хозяйственной деятельности. Иначе договор о передаче прав управления должен быть расторгнут.
Трансфертная цена является той ценой, по которой один из центров ответственности продает свою продукцию (товар, услугу, работу) другим центрам ответственности или продает ее другой организации внутри холдинга

. Применение трансфертных цен осуществляется, как правило, в центрах прибыли или в центрах инвестиций, что не исключает возможности их применения и в центрах затрат.
Если продукция, выпускаемая центрами ответственности, целиком потребляется внутри холдинга, то трансфертная цена на финансовое положение организации влияния не оказывает и является чисто учетной.
В этом случае трансфертную цену рекомендуется рассматривать как показатель, по которому можно судить об эффективности структурных элементов.
В том случае, если организации в структуре холдинга обладают самостоятельностью в вопросах выхода со своей продукцией на внешний рынок, в вопросах выбора покупателей и определении объемов продаж и цен на собственную продукцию, трансфертная цена воспринимается объективным инструментом, оказывающим значительное влияние на финансовое положение организации.
Экономическая теория выделяет три основных подхода к определению трансфертной цены:
подход, ориентированный на рыночные цены;
подход, ориентированный на затраты;
подход, предусматривающий договорные трансфертные цены. Поскольку обычно рыночная цена достаточно объективный показатель, дающий возможность оценить деятельность структурных элементов холдинга по их финансовым итогам, то подход, трансфертного ценообразования, ориентированный на рыночную цену, при соответствующих условиях предпочтителен.
Использование рыночных цен в качестве трансфертных становится возможным при высокой степени децентрализации управления, когда центры ответственности имеют полномочия реализовывать и приобретать продукцию как внутри своей организации, так и за ее пределами.
Использованию рыночных цен в трансфертном ценообразовании способствует также существование стабильных рыночных цен на продукцию, работы, услуги бизнес - единиц.
Хотя по различным причинам рыночные цены могут подвергаться частым изменениям.
Формирование трансфертной цены, основывающейся на затратах, подразумевает ориентацию на:
неполные затраты;
полные затраты:
полные затраты плюс прибыль.
В связи с возможными разногласиями между центрами ответственности, решение о выборе соответствующей затратной трансфертной цены принимается обычно высшим руководством компании.
Ориентация на неполные затраты означает, к примеру, использование одних переменных затрат цены без возмещения постоянных затрат, а значит, не предусматривается получение прибыли