Перспективы развития мирового рынка нефти и прогноз динамики цен на нефть

Конъюнктурные колебания мирового рынка нефти оказывают существенное влияние на экономическое состояние множества государств. В связи с этим цены на нефть находятся в центре внимания большого числа специалистов. Прогноз цен на нефть определяет возможные перспективы и угрозы экономического развития государства.
Существенное влияние на мировое производство нефти в 2019 году окажет заключение новой сделки ОПЕК+, которая призвана сократить объемы добычи, и тем самым снизить предложение нефти на рынке, способствуя росту цен. Условия соглашения предполагают сокращение добычи на 1,2 млн. баррелей в сутки – странами ОПЕК добыча будет сокращена на 800 тыс. баррелей в сутки, странами не входящими в ОПЕК на 400 тыс. баррелей в сутки. Иран, Венесуэла и Ливия освобождены от выполнения соглашения, что обусловлено рядом факторов.
Санкции США против Ирана с ноября 2018 г. возобновили запрет на международные торговые операции, в частности экспорт нефти и нефтепродуктов. Страны, которые импортировали нефть из Ирана, получили исключение до мая 2019 года, чтобы смена поставщика нефти прошла максимально комфортно.
В связи с этим в Иране наблюдается падение объемов добычи нефти (рисунок 3.1), эксперты отмечают явную тенденцию снижения экспорта из страны, которая сохранится в течение длительного периода времени, однако оценить точные масштабы падения на данный момент не представляется возможным.
Рисунок 3.1 – Добыча нефти в Иране 2008-2018 гг., млн. барр. /сут.
Существенное падение объемов добычи нефти Ираном, относится к числу позитивных рисков, которые будут способствовать росту цен на нефть в 2019 г.
Экономический кризис в Венесуэле способствует снижению объемов добываемой нефти. Отрицательная тенденция (рисунок 3.2) связана с недостатком финансирования, о чем свидетельствуют данные государственной нефтяной компании PDSVA . Не смотря на оптимистичные заявления местных властей, ожидается еще большее снижение добычи.
Рисунок 3.2 – Добыча нефти в Венесуэле 2008-2018 гг., млн. барр./сут.
Уровень добычи нефти в Ливии отличается нестабильностью в связи с беспорядками и захватом нефтяных предприятий в ходе военного конфликта на территории государства. Вооруженные формирования периодически блокируют работу на месторождениях и предприятиях Ливии, что обусловливает нестабильную динамику добычи (рисунок 3.3).
Рисунок 3.3 – Добыча нефти в Ливии 2012-2018 гг., млн. барр. /сут.
В связи с нестабильностью добычи на территории государства формируется неопределенность по уровню мирового предложения нефти в 2019 г

.
Вместе с тем на фоне снижения объемов добычи нефти странами участвующими в реализации соглашения ОПЕК+, США планируют увеличить долю рынка. По прогнозам МЭА, благодаря санкциям и ограничением производства в ключевых странах-производителях США может существенно расширить поставки нефти. Такие глобальные изменения могут нарушить существующий рыночный баланс.
США продолжают лидировать в росте предложения в среднесрочной перспективе. После беспрецедентного увеличения добычи, наблюдаемого в 2018 году, когда общее производство нефти увеличилось на рекордные 2,2 млн. баррелей в день (рисунок 3.4), США обеспечит 70% роста мировой производственной мощности до 2024, добавив еще около 4 млн. баррелей в день.
Рисунок 3.4 – Добыча нефти в США 2008-2018 гг., млн. барр. /сут.
По прогнозам ключевых источников (картель ОПЕК, Управление энергетической информации США (EIA) и Международное экономическое агентство (МЭА, IEA)), США в результате значительного роста добычи нефти, станет нетто-экспортером нефти в 2021 году, так как экспорт сырой нефти и продуктов превысит импорт.
Ближе к концу 2024 г., США валовой экспорт достигнет 9 млн. баррелей в день, обогнав Россию и догнав Саудовскую Аравию. Трансформация США в крупного экспортера является следствием сланцевой революции.
Добыча в Канаде в 2019 году сократится на 325 тыс. барр. В сутки по причине недостаточно развитой инфраструктуры для транспортировки нефти из ключевого нефтедобывающего региона.
Ключевыми рынками, обеспечивающими рост спроса на нефть и нефтепродукты в 2019 г. эксперты называют азиатские страны, главным образом Китай и Индию, а также Соединенные Штаты. На Китай и Индию будет приходиться 44% от ожидаемого роста мирового спроса на 7,1 млн. баррелей в сутки к 2024 году. Несмотря на недавнее замедление, ВВП Китая в реальном выражении в прошлом десятилетии более чем удвоился и все еще демонстрирует существенные темпы роста. В Индии ВВП на душу населения по-прежнему составляет лишь пятую часть от ВВП Китая, но спрос на нефть растет опережающими темпами. К 2024 году спрос Индии на нефть рост будет соответствовать спросу Китая.
При этом значительный вклад в рост спроса на нефтепродукты внесут спрос на пластик и авиатопливо.
Ожидается, что увеличение спроса на пластмассы спровоцирует увеличение спроса на 2,2 млн. барр. в сутки, что составит около 30% от общего мирового спроса. МЭА в своем прогнозе указывают, что спрос по итогам периода до 2024 года может быть существенно выше, чем заложено в прогнозе