Анализ межбанковского кредитования коммерческого банка на примере ПАО «Сбербанк России»

ПАО «Сбербанк России» (далее – ПАО «Сбербанк России», ПАО Сбербанк или банк) – крупнейший универсальный банк Российской Федерации, созданный в 1991 году на базе Сбербанка СССР, который вместе с дочерними организациями формирует Группу Сбербанка.
В настоящее время ПАО «Сбербанк России» входит в число четырех из пяти крупнейших банков, контролируемых государством. Основным собственником банка, которому принадлежит 50 процентов от общего количества находящихся в обращении плюс одна акция, является Банк России.
На основании генеральной лицензии на осуществление банковской деятельности, а также лицензий на осуществление деятельности профессионального участника рынка ценных бумаг, брокерской, дилерской, депозитарной деятельности, ПАО Сбербанк представляет корпоративным и розничным клиентам полный спектр банковских услуг - как на территории России, так и за рубежом.
В настоящее время ПАО «Сбербанк России» является лидером банковского сектора по размеру активов, капитала, а также по удельному весу на важнейших сегментах рынка банковских услуг Российской Федерации. О последнем свидетельствуют данные рисунка 2.6.
Рисунок 2.6 – Доля ПАО «Сбербанк России» в совокупных активах, капитале банковского сектора и на отдельных сегментах рынка банковских услуг Российской Федерации по состоянию на 2017 год, удельный вес, в процентах
По оценкам самого банка, на его долю приходится треть совокупных активов банковского сектора, 140 млн. или 60 процентов всех активных клиентов – физических лиц, около 2 млн. корпоративных клиентов.
В настоящее время ПАО Сбербанк – крупнейший универсальный банк федерального уровня с широкой региональной сетью обслуживания и продаж, которая на территории России насчитывает более 14 тыс. подразделений, включая 14 территориальных банков и 78 отделений территориальных банков, и охватывает как города, так и сельскую местность (табл. 2.7.).
Таблица 2.7. – Структура филиальной сети ПАО «Сбербанк России» на территории Российской Федерации
  01.01.2015 01.01.2016 01.01.2017 01.01.2018 Изменение 2015-2017, %
Количество подразделений на территории России, в т.ч. 17140 16493 15109 14404 -16
территориальные банки 16 14 14 14 -13
отделения территориальных банков 78 79 79 78 0
офисы (точки) банковского обслуживания 17046 16400 15016 14312 -16
В ходе реорганизации организационной структуры, которая проводилась, начиная с 2015 года, было сокращено значительное количество офисов банковского обслуживания, были объединены некоторые территориальные банки, значительное количество универсальных офисов преобразовано в точки продаж банковских услуг (см. табл. 2.1.).
Схема корпоративного управления Банка показана на рисунке 2.7.
Рисунок 2.7 – Система корпоративного управления ПАО «Сбербанк России»
Органами управления ПАО Сбербанк являются: Общее собрание акционеров, Наблюдательный совет, Правление Банка. Возглавляет Правление Президент и председатель Правления Банка.
В соответствии со Стратегией развития на период 2018-2020 гг. в среднесрочной перспективе основной целью развития Группы Сбербанка является «наращивание масштаба бизнеса, повышение прибыльности и эффективности при одновременном увеличении гибкости, скорости, клиенто-ориентированности на основе внедрения новых технологий».
Показатели финансово-экономической деятельности ПАО «Сбербанк» представлены в таблице 2.8.
Банк имеет активно увеличивающуюся валюту баланса, что свидетельствует о существенном расширении масштабов деятельности кредитной организации. Увеличение ресурсной базы банка было связано, в первую очередь, с притоком средств юридических и физических лиц и ростом привлечения средств Банка России и кредитных организаций (табл. 2.8.).
Таблица 2.8 – Показатели финансово-экономической деятельности ПАО «Сбербанк России» за 2017-2018 года, млн. руб.
Показатель 01.01.
2017 г. 01.01.
2018 г. Абс.
отклонение
2018 г. от
2017г. Относит.
отклонение
2018 г. от
2017 г., %
1 2 3 4 5
Средства акционеров 67761 67761 0 100,0
Активы 21721078 23158920 1437842 106,62
Капитал 3124381 3668107 543726 117,40
Прибыль до налогообложения 647895 845886 197991 130,56
Прибыль после налогообложения 498289 653565 155276 131,16
Рентабельность активов, % 2,25 2,94 0,69 130,67
Рентабельность капитала, % 18,24 19,73 1,49 108,17
За 2017 год активы-нетто банка увеличились на 6,62%, или на 1437842 млн. рублей в абсолютном значении, составив на начало 2018 года 23,16 трлн. рублей. На увеличение стоимости активов в основном повлияли рост чистой ссудной задолженности и чистых вложений в ценные бумаги и другие финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи (табл. 2.8.).
В пассивах в абсолютном выражении в наибольшей степени увеличился собственный капитал (на 543726 млн. руб.), тогда как наибольший относительный прирост был зафиксирован в выпущенных банком облигациях, объем которых вырос почти вдвое: в частности, в октябре 2017 года банк разместил крупнейший в своей истории выпуск биржевых облигаций объемом 40 млрд. рублей. Основным фактором, увеличившим собственный капитал, является заработанная чистая прибыль (табл. 2.8.).
По итогам 2017 года банк получил 653,57 млрд. рублей чистой прибыли. Среди причин, которые привели к росту прибыли, следует указать проведение оптимизации сети и повышение производительности отделений, увеличение объема проводимых операций, расширение клиентской базы и спектра услуг, предоставляемых клиентам, в том числе в части транзакционного бизнеса.
Денежные средства клиентов изменились в положительную сторону в меньшей степени за счет краткосрочных вкладов физических лиц (3—6 месяцев) и остатков на расчетных счетах корпоративных клиентов

.
В активах наибольшее увеличение пришлось на кредитный портфель (на 7,67% с начала 2017 года). Почти на 20% банк также нарастил портфель ценных бумаг (на 399,3 млрд. рублей). При этом сопоставимо сократился запас высоколиквидных активов и статьи прочих активов (все вместе — чуть более чем на 500 млрд. рублей) (табл. 2.8.).
Преобладающую долю в общей сумме ресурсов, которыми располагают коммерческие банки, занимают привлеченные средства или обязательства банка. Основную долю в ресурсной базе банка традиционно занимают средства на счетах и вклады частных лиц — 48,3% пассивов (в начале 2017 года — 49,7%). Кредитный портфель главным образом сформирован долгосрочными (выданными на срок свыше года) кредитами (табл. 2.8.).
Доля в 10,6% активов — портфель ценных бумаг, представленный преимущественно облигациями. Стоит отметить, что Сбербанк является крупнейшим держателем государственных ценных бумаг, формирующих свыше половины портфеля банка. Денежные средства в кассе и на корреспондентских счетах, в том числе в Центральном банке, составляют основу высоколиквидных средств и формируют 6,4% нетто-активов.
Итак, анализ показал, что в течение рассмотренного периода банк активно расширял свою деятельность. Доходы банка покрывали расходы, и прибыль увеличивалась.
На рынке межбанковских кредитов ПАО «Сбербанк России» работает по двум направлениям, ежемесячно как привлекая средства, так и размещая избыточную ликвидность. С целью управления ликвидностью банк предлагает различные инструменты финансирования. При обеспеченном финансировании предлагаются сделки РЕПО, стратегическое долгосрочное финансирование под залог ценных бумаг, включая сделки с встроенными производными инструментами с предоставлением индивидуальных условий. При необеспеченном финансировании - межбанковские кредиты и депозиты, операции по свопам «овернайт». Структура ссудной задолженности до вычета резервов на возможные потери ПАО «Сбербанк России» в 2016–2018 г. приведена в таблице 2.9.
Таблица 2.9 – Структура ссудной задолженности ПАО «Сбербанк России» в 2016-2018гг.
Статьи 1.01.2016 1.01.2017 1.01.2018
Млн. руб. Уд. вес, % Млн. руб. Уд. вес, % Млн. руб. Уд. вес, %
1 2 3 4 5 6 7
Ссудная и приравненная к ней задолженность юридических лиц 12248763 68,50 11327452 65,63 11769505 63,41
Ссудная и приравненная к ней задолженность физических лиц 4134771 23,12 4337385 25,13 4925822 26,54
Межбанковские кредиты и прочая ссудная задолженность банков 1497089 8,37 1595506 9,24 1864970 10,05
Ссудная задолженность до вычета резервов на возможные потери 17880623 100,00 17260343 100,00 18560297 100,00
Резервы на возможные потери 1010820 5,65 1038721 6,02 1094186 5,90
Чистая ссудная задолженность 16869803 94,35 16221622 93,98 17466111 94,10
Банк предоставляет кредиты преимущественно резидентам Российской Федерации и нерезидентам, осуществляющим деятельность на территории Российской Федерации. Кредиты юридическим лицам в структуре общего кредитного портфеля занимают лидирующее место. Удельный вес ссудной задолженности юридических лиц с каждым годом изменяется в сторону уменьшения (на 01.01.2018 г. – 63,41%).
Удельный вес ссудной задолженности отражен на рис. 2.8.
Рисунок 2.8 – Структура ссудной задолженности ПАО «Сбербанк России» до формирования резервов на возможные потери в 2016-2018 гг., удельный вес в процентах
Из рис. 2.8. следует, что доля межбанковских кредитов в ссудной задолженности возросла с 8,37% в 2016 году до 10,05% в 2018 году, что говорит о высоком уровне долгосрочной финансовой устойчивости бизнеса и наличии у банка значительного потенциала размещения средств. Таким образом, стабильное увеличение доли межбанковских кредитов как одного из самых дорогих источников привлеченных средств оправдано. Высокий удельный вес межбанковских кредитов в общем объеме привлеченных ресурсов ведет к сильному удорожанию кредитных ресурсов в целом, поскольку это самый дорогой инструмент привлечения средств.
Динамика ссудной задолженности до вычета резервов на возможные потери и чистой ссудной задолженности ПАО «Сбербанк» в 2016–2018 гг. представлена в таблице 2.10.
Таблица 2.10 – Динамика ссудной задолженности до вычета резервов на возможные потери и чистой ссудной задолженности ПАО «Сбербанк России» в 2016-2018гг.
  01.01.2016 01.01.2017 01.01.2018
Сумма, млрд. руб. Прирост в % Сумма, млрд. руб. Прирост в % Сумма, млрд. руб. Прирост в %
1 2 3 4 5 6 7
Ссудная и приравненная к ней задолженность юридических лиц 12248,8 5,2 11327,5 -7,5 11769,5 3,9
Ссудная и приравненная к ней задолженность физических лиц 4134,8 1,6 4337,4 4,9 4925,8 13,6
Межбанковские кредиты и прочая ссудная задолженность банков 1497,1 54,0 1595,5 6,6 1865,0 16,9
Ссудная задолженность до вычета резервов на возможные потери 17880,6 7,1 17260,3 -3,5 18560,3 7,5
Резервы на возможные потери 1010,8 26,2 1038,7 2,8 1094,2 5,3
Чистая ссудная задолженность 16869,8 6,2 16221,6 -3,8 17466,1 7,7
Прирост кредитного портфеля в 2017 году стал для банка незначительным изменением портфеля (7,53%), так как в 2016 году произошло снижение объема кредитования на 620280 млн. рублей или на 3,47%.
Ссудная задолженность юридических лиц увеличилась в 2017 году по сравнению с 2016 годом, и составил 3,90% на фоне отрицательной динамики на рынке (-3,6%). Положительную динамику в структуре кредитного портфеля можно охарактеризовать тем, что банк нацелен на сотрудничество с наиболее надежными заемщиками, тщательно оценивает платежеспособность клиентов и отдает приоритет качеству кредитного портфеля (табл