Управление дебиторской и кредиторской задолженностью

Управление дебиторской задолженностью является составной частью общего управления оборотными активами, направленного на расширение объема реализации продукции, оптимизацию общего размера этой задолженности и обеспечения своевременной ее оплаты. Для достижения оптимального размера дебиторской задолженности необходимо руководствоваться определенными правилами:
избегать накопления слишком больших объемов дебиторской задолженности;
осуществлять постоянный мониторинг, прогнозировать рост дебиторской задолженности и анализировать последствия такого роста;
не допускать неоправданного роста дебиторской задолженности [4, с.22].
Этапы формирования системы управления дебиторской задолженностью предприятия представлены на рис. 3.
На первом этапе предполагается проведение комплексного анализа дебиторской задолженности. Основными параметрами, характеризующими состояние дебиторской задолженности, является ее среднегодовой размер, средний срок погашения и ее доля в структуре доходов от операционной деятельности.
На втором этапе определяется тип кредитной политики, который характеризует принципиальные подходы к ее осуществлению с позиции соотношения уровней доходности и риска кредитной деятельности предприятия.
Управление дебиторской задолженностью
Этап 1. Создание комиссии по управлению дебиторской задолженностью
проведение постоянного мониторинга дебиторской задолженности
анализ дебиторской задолженности
Этап 2. Управление формирование дебиторской задолженности
определение допустимой величины дебиторской задолженности
формирование принципов кредитной политики в условиях кредитования на основе дифференциации покупателей продукции по уровню кредитоспособности
Этап 3. Управление инкассацией дебиторской задолженности
анализ просроченной дебиторской задолженности
построение эффективных систем контроля за движением и современной инкассацией дебиторской задолженности
обеспечение использования на предприятии современных форм рефинансирования дебиторской задолженности
Рисунок 3

. Этапы формирования системы управления дебиторской задолженностью
Различают три типа кредитной политики предприятия по отношению к покупателям продукции: консервативный, умеренный, агрессивный. Согласно выбранному типу кредитной политики формируются соответствующие параметры:
уровень кредитного лимита как предельная граница уровня дебиторской задолженности;
шкала нормативной рентабельности для формирования договорной цены за товары и услуги;
шкала скидок для расчетов с заказчиками на условиях предварительной оплаты и в случае сокращение срока инкассации дебиторской задолженности.
Третий этап предусматривает разработку ряда мер по погашению дебиторской задолженности, сроки уплаты которой просрочены. Наибольшее значение приобретает осуществление контроля, который позволяет выяснить насколько эффективно и своевременно происходит погашение дебиторской задолженности, так же предусматривается построение эффективных систем контроля за своевременной инкассацией дебиторской задолженности с целью обеспечения поступления информации о существующих отклонениях и отклонениях, которые могут возникнуть. На данном этапе предусматривается обеспечение применения на предприятиях современных форм рефинансирования дебиторской задолженности, которые ускоряют ее перевод в денежную форму, одной из которых является факторинг.
Управление дебиторской задолженностью является неотъемлемой частью сбытовой деятельности любого субъекта хозяйствования и основой обеспечения финансовой устойчивости предприятия