Обзор рынков робо-эдвайзеров в США и России

Инвестиционный рынок в России стал развиваться быстрыми темпами в конце прошлого века. Внедрение новых информационных технологий, быстрое распространение интернета позволило по-новому подойти к процессам инвестирования. Внедрение в программное обеспечение моделей искусственного интеллекта в корне изменило сам процесс формирования инвестиционных портфелей. Все большую роль на инвестиционном рынке, как в России, так и в США играют роботизированные помощники – робо-эдвайзеры.
Проведем обзор крупнейших корпораций, использующих роботизированных помощников.
Удобство использования и прозрачность информации предоставляемых робо-эдвайзерами привлекает все больше внимания инвесторов.
1.Крупнейшие робо-эдвайзеры США и их конкурентные преимущества.
Если в 2017 инвесторы США передали под управление роботизированных помощников активы на сумму 224 млрд. долларов, то к 2020 г. стоимость таких активов возросла до 440 млрд., а к 2022 г. планируется рост управляемых инвестиций более чем в 5 раз.
Еще одним плюсом робо-эдвайзеров стала их широкая доступность, так как передать свои средства под управление может любой человек, даже с минимальной суммой накоплений. В настоящее время в США функционируют более 200 компаний, предоставляющих услуги по управлению инвестициями.
Наиболее крупные корпорации, предоставляющие услуги по созданию и управлению инвестиционными портфелями более крупных клиентов, выделили робо-эдвайзинг как отдельный продукт, поэтому ограничения по минимальным вкладам и комиссии у них более высокие. Так корпорация Vahguard Group, присутствующая на рынке более 40 лет и управляющая инвестициями на сумму более 5,3 трлн. долларов предлагает своим клиентам, в качестве дополнительной услуги собственного робота помощника.
Более молодые корпорации, такие как Betterment, Wealthfront, Personal Capital, Bloom, Acorns вынуждены искать свои конкурентные преимущества за счет льгот и дополнительных опций роботов помощников.
Например, Betterment, под управлением которой находятся активы на сумму 16,4 млрд

. долларов расширяет базу инвесторов за счет низкой комиссии по обслуживанию, отсутствию ограничений по минимуму вложений и предоставлению бесплатного периода обслуживания для каждого нового инвестора. При этом инвестору предоставляется советник и возможность осуществлять общее планирование инвестиций.
Корпорация Acorns в качестве конкурентного преимущества выбрала в качестве целевого клиента молодежь. В связи с этим у них нет ограничений по минимальному вкладу, предоставляется льготный период без комиссионного обслуживания для студентов в течение 4 лет и разработана уникальная инвестиционная стратегия.
Одна из крупнейших корпораций Personal Capital предоставляет своим инвесторам возможность использования кредитного плеча в сумме 100 тыс. долларов и покупку наиболее ликвидных и доходных ценных бумаг, но ориентирована на крупных инвесторов. Сумма первоначальных вложений должна быть не менее 25 тыс. долларов. К тому же у данной корпорации одна из самых высоких ставок по обслуживанию от 0,5 до 0,89% от баланса активов. В то же время Personal Capital предоставляет каждому инвестору индивидуального советника, который позволяет не только создать эффективный инвестиционный портфель, но и оптимизировать налоги.
2. Развитие роботизированных помощников в России.
Как уже упоминалось ранее, рынок инвестиций в РФ стал развиваться менее 30 лет назад, а внедрение робо-эдвайзеров стало возможно только после разработки аналитической платформы компанией Финам около 4 лет назад. Основными пользователями роботизированных помощников являются крупные банки, такие как Сбер, Альфа банк, Тинькофф. Кредитные организации предоставляют различные робо-эдвайзеры, крупнейшим из которых являются «Финансовый автопилот», Right, Robo-adviser, базирующиеся на алгоритме Финам.
Отличительной особенностью российских роботизированных помощников является достаточно высокая цена первоначальных вложений. В корпорации Right порог составляет 30 тыс. рублей, в других от 100 тыс. рублей.
Каждая из компаний имеет свои преимущества у робо-эдвайзера «Финансовый автопилот» это предоставляемая инвесторам возможность формировать портфель в разной валюте