Меры поддержки российского банковского сектора со стороны Центрального Банка

Для нейтрализации воздействия кредитного риска на банковскую систему Банк России предпринял ряд мер, способствующих возможному сохранению объемов корпоративного, ипотечного и потребительского кредитования.
В отношении кредитов заемщиков – физических лиц, пострадавших от коронавируса, банкам было разрешено не создавать дополнительные резервы и не применять надбавки в случае снижения качества заемщика или залога.
В отношении кредитования малого и среднего бизнеса (МСП) Банк России последовательно увеличивал выделяемые банкам кредитные линии и снижал процентные ставки. В марте 2020 г. ЦБ РФ выделил сумму для кредитования МСП коммерческими банками в размере 500 млрд. руб. по ставке 4%, причем и по ранее действующему лимиту ставка была снижена до 4% (таблица 2).
Таблица 2 – Меры Банка России по поддержке кредитования МСП [30, 31].
Дата принятия 19.09.2016 12.07.2017 20.03.2020
Процентная ставка, % 6,5 6,5 4,0
Сумма лимита, млрд. руб. 125 175 175+500
Таким образом, в настоящее время банки с высоким кредитным рейтингом могут получать дополнительное кредитование в рамках линии 500 млрд. руб. без внесения залога. Помимо этого, банкам предоставлено право не ухудшать качество заемщиков по кредитованию МСП и не создавать дополнительные резервы под возможные потери.
Для поддержания объемов ипотечного кредитования банк России понизил величину установленных надбавок к кредитному риску [32].
Все вышеперечисленные меры, наряду с последовательным снижением ключевой процентной ставки, создают для банков возможность сократить потери объема кредитования и сохранить ликвидность, пусть даже ценой снижения маржинальности сделок.
Вследствие выхода зарубежных инвесторов из российских ценных бумаг, а также общего падения котировок на фондовом рынке, произошло резкое снижение активов банков, выраженных в долевых и долговых фондовых инструментах. В качестве противодействия фондовому риску Банк России позволил банкам отражать стоимость ценных бумаг, закупленных до марта 2020 г., по стоимости на 01.03.2020 г., что нивелирует падение их рыночной стоимости в балансе кредитных институтов [32].
В связи с девальвации национальной валюты в банковской системе обострились валютные риски. В связи с этим Банк России производил регулярные продажи валюты, что позволило стабилизировать курс рубля. Кроме того, Центробанк предоставил банкам право включать операции в шести основных иностранных валютах в расчеты обязательных нормативов по курсу, фиксированному на 01.03.2020 г

. Эта мера позволит банкам не выделять дополнительный капитал на резервирование [32].
Последовательное снижение ключевой ставки Банком России и широкое применение коммерческими банками страны системы плавающей кредитной ставки позволяет нейтрализовать процентные риски и, по возможности, сохранить объемы кредитования [33].
Опыт предыдущих кризисов показывает, что последствием влияния на банковскую систему разнообразных рисков, обострившихся по экономическим причинам, может стать кризис ликвидности. Именно отсутствие достаточной ликвидности по итогам кризиса вызвало в прошлом банкротство многих кредитных учреждений по всему миру. В подобной ситуации сложно переоценить роль государства и Центрального банка в проведении своевременной политики поддержки финансовых институтов.
В настоящий момент ситуация с ликвидностью и достаточностью капитала в банковском секторе России выглядит удовлетворительной и достаточной для устойчивой деятельности. Это является следствием успешной в плане финансового результата работы банков и проводимой на протяжении последних лет политики Банка России по оздоровлению и укреплению устойчивости банковской системы. Из выступлений Э.С. Набиуллиной, Председателя ЦБ РФ, следует, что в настоящее время банковская система России не нуждается в дополнительных мерах по прямому предоставлению ликвидности [34]. Однако вероятность наступления такой необходимости не исключается. В этом случае поддержка может быть реализована, прежде всего, за счет средств ФНБ, а также средств, депонированных коммерческими банками в Банке России.
В настоящее время Банк России осуществляет поддержку ликвидности банков путем проведения точечных операций репо, позволяющих выборочно влиять на конкретные банки. Так, в марте 2020 г. при помощи этого инструмента банки повысили свою ликвидность на 2,39 трлн. руб. [33]. Также был повышен лимит по использованию безотзывных кредитных линий (с 1,5 до 5 трлн. руб.); ставка была снижена с 0,5% до 0,15% [33]. Помимо этого, был расширен Ломбардный список Банка России, содержащий перечень ценных бумаг, которые Центробанк принимает в качестве обеспечения по выдаваемым кредитам [35], что также способствует расширению возможности получения банками ликвидности.
Вышеуказанные меры Банка России, предпринятые для минимизации кредитных рисков банковской системы, также способствуют сохранению ликвидности и достаточности капитала кредитных организаций