Финансовые расчеты в управлении денежными средствами. Бесплатный доступ к контрольной работе

Реферат.Справочник
Контрольные работы по финансовому менеджменту
Финансовые расчеты в управлении денежными средствами

Финансовые расчеты в управлении денежными средствами .pdf

Зарегистрируйся в 2 клика в Кампус и получи неограниченный доступ к материалам с подпиской Кампус+ 🔥

Условие

Финансовые расчеты в управлении денежными средствами Исходные данные: материнской компании требуется Т млн. руб. наличных денежных средств на 1 месяц. Существует возможность получить дополнительную прибыль по процентной ставке k, стоимость каждой операции по конвертации денежной наличности F руб. Имеются следующие данные для оптимизации остатка денежных средств дочерней компании: - постоянные затраты по купле-продаже ценных бумаг или обслуживанию полученной ссуды составляют F руб., - относительная величина альтернативных затрат k1 в расчете на день, - стандартное отклонение сальдо дневного денежного потока (σ) – 1000 руб. (для всех вариантов). Нижний предел остатка денежных средств L равен 0 (для всех вариантов), т.к. компания в состоянии осуществлять продажу ценных бумаг, или получить ссуду в короткое время. Информация для решения задачи по каждому варианту представлена в табл. 6. Рассчитать: Оптимальный объем пополнения наличности на одну операцию (Copt), количество операций (n) и общие расходы компании по реализации данной политики управления денежной наличностью (TC) по модели Баумоля. Целевой остаток (Z), верхний предел (H) и средний остаток средств на счете (Z m) по модели Миллера-Орра. Таблица 6 – Информация для расчетов в управлении денежной наличностью и запасами компаний Т k F k1 13 6,4 16 120 0,00043

Ответ

Оптимальный объем пополнения наличности на одну операцию (Copt) составляет 97980 ден.ед., количество операций (n) – 65 сделок, общие расходы компании по реализации данной политики управления денежной наличностью (TC) по модели Баумоля составляет 15 638 ден.ед. Целевой остаток (Z) составляет 5 937 ден.ед., верхний предел (H) – 17 811 ден.ед. и средний остаток средств на счете (Z m) по модели Миллера-Орра – 7916 ден.ед.

Решение

Потяни, чтобы посмотреть

Оптимальный размер одной операции по модели Баумоля определяется по формуле:
Copt=2F*Tk
Оптимальный размер одной операции составляет
Copt=2*120*64000000,16= 97 980 ден. ед.
Общее количество операций (сделок) по конвертации ценных бумаг в денежные средства рассчитаем по формуле:
n =TCopt=640000097980=65 сделок
Общие расходы по реализации политики управления денежными средствами:
ТС = Сopt2* k + F*n=979802*0,16+65*120=15 638 ден . ед.
Целевой остаток денежных средств на расчетном счете определяется по формуле:
Z = 3F *у24k113+ Lo
Рассчитаем целевой остаток по модели Миллера-Орра
Z = 3*120 *100024*0,0004313+0=5 937 ден. ед.
Рассчитаем верхний предел остатка денежных средств на расчетном счете:
Н = 3Z - 2Lo = 3*5937 – 2*0 =17 811 ден

50% задачи недоступно для прочтения

Переходи в Кампус, регистрируйся и получай полное решение

Получить задачу

Финансовые расчеты в управлении денежными средствами

Условие

Ответ

Решение

В банк сделан вклад в размере 600 000 рублей сроком на 5 лет под 7

Руководство предприятия намерено увеличить выручку от реализации на 10%

Безрисковая ставка равна 8%. Требуемая доходность на рынке – 14%