Методы снижения финансовых рисков

Организация, выявив для себя возможные финансовые риски и связанные с ними потенциальные убытки и потери, должна определить и разработать решения для их минимизации. Иными словами, при осуществлении организацией финансовых операций, на специалиста по рискам возлагается задача выбора наиболее приемлемых путей, то есть методов, нейтрализации или снижения финансовых рисков. Снижение степени риска представляет собой сокращение вероятности потерь и их объема.
Основными методами снижения финансовых рисков являются: принятие риска на себя, уклонение от риска, объединение, передача, страхование риска, хеджирование, диверсификация, использование внутренних финансовых нормативов и другие методы.
Самым простым и радикальным из вышеперечисленных методов снижения финансовых рисков является их избежание или уклонение, то есть организация отказывается от совершения финансовых операций, связанных с высоким уровнем риска. Это позволяет ей полностью избежать возможных убытков, и одновременно лишает потенциальной прибыли, связанной с рискованной деятельностью.
Уклонение подразумевает разработку мероприятий внутреннего характера, исключающих конкретный вид финансового риска. Например, отказ от: осуществления финансовых операций; использования в высоких объемах заемного капитала; продолжения хозяйственных отношений с партнерами, регулярно нарушающих контрактные обязательства; использования временно свободных денежных активов в краткосрочных финансовых инвестициях.
Применение данного метода целесообразно и эффективно когда:
а) уровень финансового риска превосходит уровень возможной прибыли от операции;
б) уклонение от одного вида риска не влечет за собой возникновение других;
в) организация не может возместить за счет собственных финансовых средств убытки по данному виду риска.
Уклонение от осуществления финансовой операции зачастую влечет за собой значительные финансовые и иные потери, а иногда затруднительно или вовсе невозможно по контрактным обязательствам, поэтому, как правило, данный способ применяется руководством в отношении достаточно крупных рисков.
Организация не может отказаться от всех разновидностей финансовых рисков, поэтому большую из них часть ей приходится принимать на себя

. Главной задачей организации, при выборе метода принятия финансовых рисков, становится анализ располагаемых ею ресурсов для покрытия потенциальных убытков.
Ресурсы, которыми можно покрыть убытки подразделяются на внутренние и кредитные. К первым относятся: наличные деньги в кассе, доходы от производственной деятельности, дивиденды от ценных бумаг и доходных инвестиций, резервный фонд фирмы и не перераспределённый остаток прибыли.
Если используя внутренние ресурсы, организация не может покрыть все убытки от рисков, то она теряет объемы своего производства. В этом случае возможно восполнение части ее убытков с помощью кредитных ресурсов. Однако их применение также имеет свои сложности. К ним относится доступность кредитных ресурсов, которая преимущественно зависит от остаточной стоимости бизнеса после погашения убытков. Также их использование может ослабить финансовое положение организации из-за предстоящих дополнительных расходов по начисляемым процентным платежам. Таким образом, кредитные ресурсы не повышают эффективность финансовых операций.
Для снижения наиболее опасных по последствиям финансовых рисков используется метод страхования, в котором принимающей стороной является страховая компания. При наступлении определенных событий, метод обеспечивает обязанности страховщика по страховым выплатам в размере полной\частичной компенсации потерь доходов лица, в пользу которого заключен договор страхования. К таким событиям относятся: банкротство, остановка производства или сокращение объема в результате оговоренных в договоре событий, ненадлежащее исполнение договорных обязательств контрагентом застрахованного лица, являющегося с кредитором по сделке и др.
В нашей стране, в практике снижения рисков большое распространение получает страхование рисков, которые связаны с неисполнением контрагентов своих обязательств.
Другим методом снижения финансовых рисков является их передача, который означает, что сторона, подверженная риску возникновения убытков, находит хозяйственного партнера, который может принять на себя её риск по отдельным финансовым рискам