Управление финансовым состоянием организации
Зарегистрируйся в два клика и получи неограниченный доступ к материалам,а также
промокод
на новый заказ в Автор24. Это бесплатно.
Введение
Главный индикатор, который характеризует эффективность деятельность предприятия – это его финансовое состояние. В связи с этим с практической точки зрения собственники предприятия, государство, деловые партнеры, инвесторы и кредиторы – в большей или меньшей степени интересуются положением финансовых дел на предприятии. Ведь для того, чтобы понимать стоит ли сотрудничать с предприятием или инвестировать денежные средства в него, необходима оценка финансового состояния предприятия. Всегда был важно управление финансовым состоянием, ведь невозможно принимать какие-либо управленческие решения, не сравнивая полученные доходы с расходами, и не добиваясь того, чтобы доходы превышали расходы предприятия. С методической точки зрения для эффективного управления финансовым состоянием необходимо опираться на элементы финансового анализа и разрабатывать методики оценки и управления финансами конкретного субъекта хозяйствования. С точки зрения теории финансового менеджмента значимость управления финансовым состоянием растет вместе с изменением экономических отношений, по мере того как возникает кредитование и инвестирование, когда владельцев предприятий стали интересовать вопрос о способности предприятий вернуть предоставленные им средства, и при этом увеличить доходность предприятий. Развитие смежных с финансами наук, совершенствование методов бухгалтерского учета и финансового менеджмента способствовали становлению управления финансовым состоянием как самостоятельного блока финансовой науки. Вследствие всего вышеперечисленного очевидным становится то, что управление финансовым состоянием организации становится одной из приоритетных задач финансового менеджмента. Безусловно, финансовый директор не может контролировать глобальные изменения в экономике, которые, конечно же, приводят к снижению финансовых показателей всех предприятий в стране. Но постоянно работать над улучшением финансового состояния предприятия, а также своевременно и оперативно регулировать деятельность фирмы он должен, так как это его прямая обязанность. Цель выпускной квалификационной работы заключается в анализе управления финансовым состоянием организации и разработке рекомендаций по улучшению финансового состояния предприятия. Для достижения поставленной цели, решаются следующие задачи: исследовать теоретические основы управления финансовым состоянием организации; проанализировать систему показателей и факторы устойчивости финансовой финансового состояния организации; разработать мероприятия по улучшению финансового состояния организации на перспективу. Объектом выпускной квалификационной работы является предприятие ООО «Сибирь Инжиниринг». Предметом исследования является финансово-хозяйственная деятельность предприятия. Выпускная квалификационная работа состоит из трех глав. В первой главе рассматриваются теоретические основы оценки финансового состояния и банкротства организации: понятие, цель, задачи и методы оценки финансового состояния организации, система показателей и информационная база, используемая для оценки финансового состояния организации, а также сущность банкротства (несостоятельности), диагностика и предупреждение банкротства. Вторая глава работы посвящена оценке и анализу финансового состояния предприятия «Сибирь Инжиниринг». Информационной базой для оценки послужили данные финансовой отчетности предприятия ООО «Сибирь Инжиниринг», а также показатели управленческого и аналитического учета. Первый параграф посвящен общей характеристике предприятия. Далее проводится финансовый анализ и оценка предприятия по следующим направлениям: анализ состава и структуры активов и пассивов предприятия, ликвидность и платежеспособность, анализ финансовой устойчивости и финансовых результатов предприятия, рентабельность и оценка риска банкротства предприятия. Третья глава будет посвящена разработке рекомендаций по улучшению финансового состояния. Разработки отечественных и зарубежных ученых в области финансового управления, послужили информационной базой для написания работы. Также использовались учебники и учебные пособия по финансовому анализу, финансовому менеджменту, антикризисному управлению, экономической теории. В качестве методов исследования применялись: горизонтальный и вертикальный анализ баланса предприятия, метод относительных показаний, сравнительный анализ, методы прогнозирования вероятности банкротства предприятия.
Сущность и необходимость оценки и управления финансовым состоянием организации
Развитие рыночных взаимоотношений привело к необходимости поддержания субъектами хозяйствования стабильности финансового положения, обеспечению финансовой устойчивости, что потребовало от них проведения сбалансированной экономической политики. Провед...
Открыть главуХарактеристика финансово-хозяйственной деятельности организации
Полное наименования исследуемого предприятия – общество с ограниченной ответственностью ООО «Сибирь Инжиниринг» зарегистрировано 11 декабря 2006 года в Межрайонной Инспекции Федеральной налоговой службы №16 по Новосибирской области. Компании присвоен...
Оценка абсолютных показателей финансового состояния организации
Для определения финансового состояния организации проанализируем абсолютные показатели. Анализ основывается на данных финансовой отчетности, представленной в Приложении А. Проведем горизонтальный анализ активов ООО «Сибирь Инжиниринг» (таблица 5). Та...
Открыть главуОценка относительных показателей финансового состояния организации
Оценку финансового состояния организации по относительным показателям проведем в следующей последовательности: - оценка коэффициентов ликвидности и платежеспособности; - оценка коэффициентов финансовой устойчивости; - оценка рентабельности деятельнос...
Открыть главуМероприятия по оптимизации управления финансовым состоянием организации
На основе выделенных проблем в целях необходимости совершенствования управления финансовым состоянием организации были сформулированы следующие рекомендации и мероприятия (табл. 16). Таблица 16- Предложения и рекомендации по совершенствованию системы...
Открыть главуФакторинг как способ улучшения финансового состояния организации
Далее для выравнивания денежных потоков в ООО «Сибирь Инжиниринг» необходимо привлечь дополнительные денежные средства за счет: - сокращения сроков предоставления товарных кредитов; - ускорения оборачиваемости просроченной дебиторской задолженности ...
Открыть главуРасчет эффективности предлагаемых мероприятий по улучшению финансового состояния организации
Далее проведем расчет экономической эффективности каждого из предлагаемых мероприятий. Для этого приведем первоначальные данные в сводной таблице (таблица 23). 2. Рассмотрим данные, приведенные в таблице: 1. При внедрении рекомендаций по совершенство...
Открыть главуЗаключение
В процессе выполнения выпускной квалификационной работы, цель которой заключалась в исследовании финансовой устойчивости предприятия и разработке путей ее укрепления, были рассмотрены различные точки зрения ученых экономистов по проблемным вопросам темы исследования. Рассмотрев теоретические аспекты диагностики финансового состояния предприятия и оценки факторной среды, определяющей ее уровень, в целом можно сделать вывод, что при диагностике финансового состояния предприятия следует применять комплексный и системный подход, что позволит выявить резервы и наметить пути повышения платежеспособности и укрепления финансовой устойчивости, а также повысить уровень обоснованности принимаемых управленческих решений в части направлений в планируемом периоде по оптимизации финансовой устойчивости предприятия. В результате проведенной работы были выявлены следующие проблемы ООО «Сибирь Инжиниринг». Отсутствие эффективной системы управления дебиторской задолженностью, что проявляется в отсутствии системы планирования, анализа и контроля величины дебиторской задолженности, величина которой возросла с 10836 тыс. руб. в 2016 году до 36788 тыс. руб. в 2018 году. Подобная ситуация может привести к уменьшению получаемой компанией прибыли и грозит еще большим снижением показателей ликвидности и платежеспособности. Нерациональная структура заемного капитала - преобладание краткосрочных обязательств в структуре заемного капитала. Данная тенденция может привести к снижению финансовой устойчивости и платежеспособности компании. Отсутствие взвешенной политики в области управления денежными средствами, что выражается в низком уровне денежных средств в структуре оборотных активов: 2016 год – 4,9%; 2018 год – 2,8%. Сохранение данной тенденции может привести к снижению показателей ликвидности и платежеспособности компании. Структура баланса предприятия является ликвидной: наибольшую долю в структуре оборотных активов составляет дебиторская задолженность. Коэффициенты автономии и финансовой зависимости по состоянию на конец 2018 года равные 0,98 и 0,02 соответственно, указывают, что собственный капитал предприятия составляет 98% пассивов, а заемный 2%. Это признак низкой финансовой зависимости предприятия от заемного капитала. Коэффициент финансирования указывает, что собственный капитал покрывает все имеющиеся обязательства. Коэффициент финансовой устойчивости (устойчивого финансирования) показал, что устойчивые пассивы - собственный капитал, кроме долгосрочных обязательств, т.к. у предприятия их нет, финансируют около 98% активов. В целом по состоянию на конец анализируемого периода ООО «Сибирь Инжиниринг» признается финансово устойчивым предприятием, со значительным превышением собственного капитала над заемным капиталов. Предприятие имеет высокую степень финансовой автономии и обеспеченности собственными оборотными средствами. Анализ ликвидности показал, что баланс ООО «Сибирь Инжиниринг» является ликвидным. Все показатели находятся в пределах рекомендуемых значений. Анализ и оценка структуры капитала ООО «Сибирь Инжиниринг» выявил, что - наибольшую долю в структуре источников капитала предприятия составляет собственный капитал; кредиторская задолженность не превышает дебиторскую, что способствует укреплению финансового положения организации. В ходе исследования были определены следующие основные проблемы: Отсутствие эффективной системы управления дебиторской задолженностью, что проявляется в отсутствии системы планирования, анализа и контроля величины дебиторской задолженности, величина которой возросла с 10836 тыс. руб. в 2016 году до 36788 тыс. руб. в 2018 году. Подобная ситуация может привести к уменьшению получаемой компанией прибыли и грозит еще большим снижением показателей ликвидности и платежеспособности. Нерациональная структура заемного капитала - преобладание краткосрочных обязательств в структуре заемного капитала. Данная тенденция может привести к снижению финансовой устойчивости и платежеспособности компании. Отсутствие взвешенной политики в области управления денежными средствами, что выражается в низком уровне денежных средств в структуре оборотных активов: 2016 год – 4,9%; 2018 год – 2,8%. Сохранение данной тенденции может привести к снижению показателей ликвидности и платежеспособности компании. Для решения выявленных проблем были предложены следующие мероприятия: - повысить эффективность управления дебиторской задолженностью за счет разработки и внедрения кредитной политики; - осуществить заключение договора на факторинговые услуги; - повысить эффективность управления денежными потоками; Экономическая эффективность предлагаемых мероприятий составила 23598,8 тыс. руб. Прогнозируемые показатели деятельности компании после внедрения предложенных мероприятий улучшились, что свидетельствует об экономической эффективности проводимых мероприятий.
Список литературы
1Гражданский кодекс Российской Федерации часть вторая от 26 января 1996 г. [Электронный ресурс] – СПС Консультант Плюс: Версия Проф. – Режим доступа: – http://www.consultant.ru 2 Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 05.08.2000 №117-ФЗ (ред. от 28.03.2019) // Собрание законодательства РФ. – 2000. - №32. – Ст. 3340. 3Баканов, М. И., Шеремет А. Д. Теория экономического анализа [Текст]. – М.: Финансы и статистика. 2016. – 298 с. 4 ᅟБалабанов ᅟИ.ᅟТ. ᅟОсновы ᅟфинансового ᅟменеджмента/ᅟУчебное ᅟпособие/ᅟИ.ᅟТ.ᅟБалабанов – ᅟМ.: ᅟФинансы ᅟи ᅟстатистика, 2012. – 478 ᅟс. 5 ᅟБланк ᅟИ.ᅟА. ᅟСтратегия ᅟи ᅟтактика ᅟуправления ᅟфинансами/ᅟУчебник/ᅟИ.ᅟА.ᅟБланк – ᅟКиев: ᅟИТЕМлтд, ᅟАДЕФ-ᅟУкраина, 2015. – 302с. 6 ᅟБланк ᅟИ.ᅟА. ᅟОсновы ᅟфинансового ᅟменеджмента: ᅟУчебник / ᅟИ.ᅟА.ᅟБланк.- 3-ᅟизд., ᅟиспр. ᅟИ ᅟдоп.– ᅟМ.: ᅟНика-ᅟЦентр, 2017. – 262 ᅟс. 7 ᅟБланк ᅟА.ᅟИ. ᅟУправление ᅟприбылью: ᅟУчебник / ᅟА.ᅟИ.ᅟБланк. – ᅟМ.: ᅟНика-ᅟЦентр, 2016. – 362 ᅟс. 8 Бобрешова М.В., Петровская А.В. Корпоративная финансовая политика как элемент системы управления финансами / М.В. Бобрешова, А.В.Петровская // Вектор экономики. - 2018. - № 10 (28). - с. 79. 9 ᅟБочаров ᅟВ.ᅟВ. ᅟФинансовый ᅟанализ: ᅟУчебник /ᅟВ.ᅟВ.ᅟБочаров. – ᅟСПб.: ᅟПитер. – 2015. – ᅟс. 37-42 10 Вакуленко ᅟТ.ᅟГ., ᅟФомина ᅟЛ.ᅟФ. ᅟАнализ ᅟбухгалтерской (ᅟфинансовой) ᅟотчетности ᅟдля ᅟпринятия ᅟуправленческих ᅟрешений: ᅟУчебник /ᅟТ.ᅟГ.ᅟВакуленко. – ᅟСПб.: ᅟИД ᅟГерда, 2016. – 240 ᅟс. 11 Волков А.Ю., Зборовская Е.Б. Управление финансами и инновациями на предприятии / А.Ю.Волков, Е.Б.Зборовская // Азимут научных исследований: экономика и управление. - 2016. - Т. 5. - № 3 (16). - с. 74-78. 12 Гайдук М.А. Практика применения и перспективы развития методов управления финансами в Российской Федерации / М.А. Гайдук // Ростовский научный журнал. - 2018. - № 9. - с. 56-65. 13 Глухов ᅟВ.ᅟВ. ᅟФинансовый ᅟменеджмент: ᅟУчебник /ᅟВ.ᅟВ.ᅟГдухов.– ᅟС.-ᅟПетербург: ᅟСпециальная ᅟлитература, 2015. – 429 ᅟс. 14 Губин, В.Е. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: Учеб. [Текст] / В.Е. Губин, О.В. Губина – М.: ИД ФОРУМ: НИЦ ИНФРА-М, 2014. – 336 с 16 Дамаев У.В. Использование ключевых показателей эффективности в управлении финансами / У.В.Дамаев // Научный альманах. - 2018. - № 9-1 (47). - с. 32-35. 17 Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: Учебник /Л.В. Донцова. – М.: Дело и сервис, 2014. – 368 с. 18 Жилкина А.Н. Управление финансами: современность и перспективы / А.Н.Жилкина // Вестник Университета (Государственный университет управления). - 2016. - № 6. - с. 116-118. 19 Зиновьева И.С., Забудьков В.А. Современные методы управления корпоративными финансами / И.С.Зиновьева, В.А. Забудьков // Актуальные направления научных исследований XXI века: теория и практика. - 2017. - Т. 5. - № 3 (29). - с. 158-163. 20 Ильин В.В., Жуков В.Н. Контрольная информация в управлении корпоративными финансами / В.В.Ильин, В.Н. Жуков// Управленческие науки в современном мире. - 2017. - Т. 1. - с. 481-485 21 Ковалев, В.В. Корпоративные финансы и учет: понятия, алгоритмы, показатели: Учеб. пособие. [Текст] / В.В. Ковалев, Вит.В. Ковалев – М.: Проспект, 2013. – 880 с. 22Комплексный экономический анализ: Учеб. пособие [Текст] / М.В. Мельник, А.И. Кривцов, О.В. Горлова. – М.: Форум: НИЦ ИНФРА-М, 2014. – 368 с. 23Короткова П.А., Суворова А.П. Методы оценки эффективности управления корпоративными финансами / П.А.Короткова, А.П. Суворова // Матрица научного познания. - 2017. - № 11. - с. 69-75. 24 Лапуста, М.Г., Мазурина, Т.Ю., Скамай, Л.Г. Финансы организации [Текст] – М.: Инфа-М, 2013. – 653 с. 25 Либерман, И.А. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности [Текст] – М.: Риор, 2015. – 365 с. 26 Литау Е.Я. К вопросу об управлении финансами малого предприятия/ Е.Я. Литау // Экономика и управление. - 2016. - № 9 (131). - с. 52-59. 27 Лялин ᅟВ.ᅟА ᅟФинансовый ᅟменеджмент (ᅟуправление финансами ᅟфирмы): ᅟУчебник /ᅟВ.ᅟА.ᅟЛялин– С.-ᅟПетербург: Юность, ᅟПетрополь, 2017. – 208 ᅟс. 28 Морозко Н.И. Управление финансами малыми организациями: проблемы и решения / Н.И. Морозко // Вестник Тульского филиала Финуниверситета. - 2018. - № 1. - с. 177-179 29 Муравьева Н.Н., Удалова Н.Н. Эффективное управление финансами промышленных предприятий: теоретико-методические аспекты / Н.Н. Муравьева, Н.Н.Удалова // Финансовые исследования. - 2016. - № 1 (50). - с. 100-108. 30 Поляк ᅟГ.ᅟБ. ᅟФинансовый ᅟменеджмент: ᅟУчебник /ᅟГ.ᅟБ.ᅟПоляк. – ᅟМ.: ᅟЮнити ᅟДана, 2014. – 208 ᅟс. 31 Пучкова ᅟС.ᅟИ. ᅟФинансовый ᅟменеджмент: ᅟУчебник /ᅟС.ᅟИ. ᅟПучкова. – ᅟМ.: ᅟМГИМО, 2016. – 288 ᅟс. 32 Самсонова ᅟН.ᅟФ. ᅟФинансовый ᅟменеджмент: ᅟУчебник /ᅟН.ᅟФ.ᅟСамсонова. – ᅟМ.: ᅟЮнити-ᅟДана, 2018. – 318 ᅟс. 33 Стоянова ᅟЕ.ᅟС. ᅟФинансовый ᅟменеджмент: ᅟтеория ᅟи ᅟпрактика: учебник /Е.ᅟС.ᅟСтоянова. ᅟМ.: ᅟПерспектива, 2016. – 488 ᅟс. 34 Стрелкова Р.С. Управление финансами в операционной деятельности предприятия / Р.С. Стрелкова // Вестник Российского нового университета. Серия: Человек и общество. - 2017. - № 4. - с. 62-66. 35 Усмонова Н. Роль корпоративного управления в системе управления корпоративными финансами / Н.Усманова // Актуальные проблемы гуманитарных и естественных наук. 2017. - № 6-1. - с. 57-58. 36 Финансовое управление компанией / Под ред. Кузнецовой - М.: Фонд Правовая культура, 2017. – 326 с. 37 Холт ᅟР.ᅟН. ᅟОсновы ᅟфинансового ᅟменеджмента: ᅟУчебник / ᅟР.ᅟН. ᅟХолт. – ᅟМ.: ᅟДело, 2015. – 128 ᅟс. 38 Цыгичко А. И. Инновационное взаимодействие малого, среднего и крупного предпринимательства. А.И. Цыгичко // Экономист. – 2018. – №11. – 32 с. 39 Шеремет ᅟА.ᅟД. ᅟФинансы ᅟпредприятия: ᅟУчебник / ᅟА.ᅟД. ᅟШеремет. – ᅟМ.: ᅟ ИНФРА-ᅟМ, 2014. – 752 ᅟс. 40 Шибанихин Е.А., Арутюнян Ю.И., Можегова В.Д., Бацунова Д.О., Сосницкий Р.А. Современные подходы к управлению корпоративными финансами / Е.А.Шибанихин, Ю.И. Арутюнян, В.Д. Можегова, Д.О. Бацунова, Р.АСосницкий // Экономика и предпринимательство. - 2016. - № 11-4 (76). - с. 618-622.
