Предприятие «Анна» производит 100 тыс. шт. изделий типа А. Цена реализации – 2570 руб.; средние переменные издержки – 1800 руб./шт.; постоянные издержки – 38,5 млн. руб.
Провести анализ чувствительности прибыли предприятия к 10-процентным изменениям основных элементов операционного рычага:
1. Цена изменится на 10%. Как изменяется прибыль? На сколько единиц продукции можно сократить объем реализации без потери прибыли?
2. Оценить влияние 10-процентного изменения переменных расходов на прибыль.
3. Оценить влияние 10-процентного изменения постоянных расходов на прибыль.
4. Оценить влияние 10-процентного увеличения объема реализации.
Воспользуйтесь для этого нижеприведенными формулами вычисления объема реализации (К0), обеспечивающего постоянный результат при изменении одного из элементов операционного рычага.
- Если изменяется цена реализации:
К0=Исходная суммаваловой маржиНовый коэффициентваловой маржи : Новаяценареализации.
- Если изменяются постоянные издержки:
К0=Новая суммаваловой маржиИсходный коэффициентваловой маржи : Ценареализации.
- Если изменяются переменные издержки:
К0=Исходнаяваловая маржаНовый коэффициентваловой маржи : Ценареализации
Решение
Рассчитаем показатели в исходном варианте:
Показатель Значение, руб.
Цена 2 570
Средние переменные издержки 1 800
Объем выпуска 100 000
Постоянные издержки 38 500 000
Выручка 2 570 * 100 000 = 257 000 000
Переменные издержки 1 800 * 100 000 = 180 000 000
Валовая маржа 257 000 000 – 180 000 000 =77 000 000
Коэффициент валовой маржи 77 000 000 / 257 000 000 = 0,2996
Прибыль 77 000 000 – 38 500 000 = 38 500 000
1. Цена увеличится на 10% и будет равна:
Цена=2 570*1,1=2 827 руб./шт.
Рассчитаем показатели для новой цены:
Показатель Значение, руб.
Цена 2 827
Средние переменные издержки 1 800
Объем выпуска 100 000
Постоянные издержки 38 500 000
Выручка 2 827 * 100 000 = 282 700 000
Переменные издержки 1 800 * 100 000 = 180 000 000
Валовая маржа 282 700 000 – 180 000 000 = 102 700 000
Коэффициент валовой маржи 102 700 000 / 282 700 000 = 0,3633
Прибыль 102 700 000 – 38 500 000 = 64 200 000
Объема реализации (К0), обеспечивающий постоянный результат при изменении цены реализации:
К0=Исходная суммаваловой маржиНовый коэффициентваловой маржи : Новаяценареализации
К0=77 000 0000,3633:2 827=74 973 шт.
Т.е. объем реализации можно сократить на:
74 973-100 000100 000*100%=-25,03%
При увеличении цены на 10% прибыль изменится на:
∆Прибыль=64 200 000-38 500 00038 500 000*100%=66,75%
При увеличении цены на 10% прибыль увеличится на 66,75%. Повышение цены компенсирует снижение объема реализации на 25,03%.
Цена снизится на 10% и будет равна:
Цена=2 570*0,9=2 313 руб./шт.
Рассчитаем показатели для новой цены:
Показатель Значение, руб.
Цена 2 313
Средние переменные издержки 1 800
Объем выпуска 100 000
Постоянные издержки 38 500 000
Выручка 2 313 * 100 000 = 231 300 000
Переменные издержки 1 800 * 100 000 = 180 000 000
Валовая маржа 231 300 000 – 180 000 000 = 51 300 000
Коэффициент валовой маржи 51 300 000 / 231 300 000 = 0,2218
Прибыль 51 300 000 – 38 500 000 = 12 800 000
Объема реализации (К0), обеспечивающий постоянный результат при изменении цены реализации:
К0=Исходная суммаваловой маржиНовый коэффициентваловой маржи : Новаяценареализации
К0=77 000 0000,2218:2 313=150 090 шт.
Т.е
. объем реализации нужно увеличить на:
150 090-100 000100 000*100%=50,09%
При снижении цены на 10% прибыль изменится на:
∆Прибыль=12 800 000-38 500 00038 500 000*100%=-66,75%
При снижении цены на 10% прибыль сократится на 66,75%. Снижение цены на 10% предполагает увеличение объема реализации на 50,09% для компенсации потерянного дохода.
2. Переменные расходы увеличатся на 10% и составят:
Переменные расходы=1 800*1,1=1 980 руб./шт.
Рассчитаем показатели при новом значении переменных расходов:
Показатель Значение, руб.
Цена 2 570
Средние переменные издержки 1 980
Объем выпуска 100 000
Постоянные издержки 38 500 000
Выручка 2 570 * 100 000 = 257 000 000
Переменные издержки 1 980 * 100 000 = 198 000 000
Валовая маржа 257 000 000 – 198 000 000 = 59 000 000
Коэффициент валовой маржи 59 000 00 / 257 000 000 = 0,2296
Прибыль 59 000 000 – 38 500 000 = 20 500 000
Объема реализации (К0), обеспечивающий постоянный результат при изменении переменных издержек:
К0=Исходнаяваловая маржаНовый коэффициентваловой маржи : Ценареализации
К0=77 000 0000,2296 : 2 570=130 493 шт.
Т.е. объем реализации нужно увеличить на:
130 493-100 000100 000*100%=30,49%
При увеличении переменных издержек на 10% прибыль изменится на:
∆Прибыль=20 500 000-38 500 00038 500 000*100%=-46,75%
При увеличении переменных издержек на 10% прибыль сократится на 46,75%. Увеличение переменных издержек на 10% предполагает увеличение объема реализации на 30,49% для компенсации потерянного дохода.
Переменные расходы снизятся на 10% и составят:
Переменные расходы=1 800*0,9=1 620 руб./шт.
Рассчитаем показатели при новом значении переменных расходов:
Показатель Значение, руб.
Цена 2 570
Средние переменные издержки 1 620
Объем выпуска 100 000
Постоянные издержки 38 500 000
Выручка 2 570 * 100 000 = 257 000 000
Переменные издержки 1 620 * 100 000 = 162 000 000
Валовая маржа 257 000 000 – 162 000 000 = 95 000 000
Коэффициент валовой маржи 95 000 00 / 257 000 000 = 0,3696
Прибыль 95 000 000 – 38 500 000 = 56 500 000
К0=77 000 0000,3696 : 2 570=81 064 шт.
Т.е
Заказать работу
на новый заказ в Автор24.
