Практическое задание по финансовому анализу деятельности предприятия

1. Определим коэффициент соотношения оборотных и внеоборотных активов (Ксоива), который показывает сколько оборотного капитала предприятия приходится на внеоборотные активы. Рассчитывается по формуле:
Ксоива = Оборотные активыВнеоборотные активы
Ксоива 2017г. = 525229352 = 0,18
Ксоива 2018г. = 1273129949 = 0,43
Ксоива 2019г. = 1098430177 = 0,36
Таким образом, коэффициент соотношения оборотных и внеоборотных активов не превышает 1, что означает, что у предприятия преобладают внеоборотные активы.
2. Определим коэффициент финансовой независимости (Кфн), который показывает долю активов организации, которые покрываются за счет собственного капитала (обеспечиваются собственными источниками формирования). Оставшаяся доля активов покрывается за счет заемных средств. Рассчитывается по формуле:
Кфн = Собственный капитал и резервыСуммарные активы
Кфн 2017г. = 2474434604 = 0,72
Кфн 2018г. = 3325342680 = 0,78
Кфн 2019г. = 2873941161 = 0,70
Таким образом, в 2017-2019гг. значение коэффициента финансовой независимости выше нормативного значения (0,5), что является положительным аспектом и означает, что около 70-80% за 2017-2019 гг. покрываются за счет собственных средств. Чем выше значение коэффициента, тем лучше финансовое состояние компании.
3. Определим коэффициент соотношения заемного и собственного капитала (Ксзисс), который показывает, сколько приходится заемных средств на 1 руб. собственных средств. Рассчитывается по формуле:
Ксзисс = Заемный капиталСобственный капитал
Ксзисс 2017 г. = 986024744 = 0,40
Ксзисс 2018 г. = 942733253 = 0,28
Ксзисс 2019 г. = 1242228739 = 0,43
Таким образом, коэффициент соотношения заемного и собственного капитала соответствует нормативному значению (меньше 1), что является положительным фактором и показывает независимость предприятия от заемного капитала и обязательств и соответственно чем ниже значение показателя, тем выше финансовая устойчивость.
4. Определим коэффициент маневренности (Км), который показывает, способность предприятия поддерживать уровень собственного оборотного капитала и пополнять оборотные средства в случае необходимости за счет собственных источников. Рассчитывается по формуле:
Км = Собственные оборотные средстваСобственный капитал
Км 2017г. = 24744-2935224744 = -0,19
Км 2018г. = 33253-2994933253 = 0,10
Км 2019г. = 28739-3017728739 = -0,05
Таким образом, за анализируемый период коэффициент маневренности не соответствует нормативным значениям (0,2-0,5), что в основном связано с высокой долей внеоборотных активов.
5 . Определим коэффициент автономии источников формирования запасов (Каифз), который показывает, какая часть запасов и затрат финансируется за счет собственных источников. Рассчитывается по формуле:
Каифз = Собственные оборотные средстваОсновные источники формирования запасов
Каифз 2017г. = 24744-2935234604-29352 = -0,88
Каифз 2018г. = 33253-2994942680-29949 = 0,26
Каифз 2019г. =28739-3017741161-30177 = -0,13
Таким образом, за анализируемый период коэффициент автономии источников формирования запасов не соответствует нормативным значениям (0,6-0,8), в 2017 г. и 2019 г. данный коэффициент имеет отрицательное значение, что означает нехватку собственных оборотных средств.
6. Определим коэффициент обеспеченности запасов собственными источниками (Комзсс) который показывает какая часть запасов и затрат финансируется за счет собственных источников. Рассчитывается по формуле:
Комзсс = Собственные оборотные средстваЗапасы
Комзсс 2017г. = 24744-2935247 = -98,04
Комзсс 2018г. = 33253-299493498 = 0,94
Комзсс 2019г. =28739-301772202 = -0,65
Соответственно, коэффициент обеспеченности запасов собственными источниками не соответствует нормативному значению (0,6-0,8). Отрицательное значение собственных оборотных средств свидетельствует об высокой доли внеоборотных активов.
7. Определим коэффициент абсолютной ликвидности (Кал), который показывает, какая доля краткосрочных долговых обязательств будет покрыта за счет денежных средств и их эквивалентов в виде рыночных ценных бумаг и депозитов, т.е. абсолютно ликвидными активами. Рассчитывается по формуле:
Кал = Денежные средства+Краткосрочные финансовые вложенияТекущие обязательства
Кал 2017г. = 14757960+1900 = 0,15
Кал 2018г. = 8155265+4162 = 0,09
Кал 2019г. = 13773500+8922 = 0,11
Таким образом, коэффициент абсолютной ликвидности не соответствует нормативному значению (больше 0,2) и означает недостаток абсолютно ликвидных активов и высокую долю текущих обязательств, то есть в 2019 г. возможно покрытие абсолютно ликвидными активами только 11% текущих обязательств.
8. Определим коэффициент текущей ликвидности (Ктл), который показывает способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт только оборотных активов. Рассчитывается по формуле:
Ктл = Оборотные активыТекущие обязательства
Ктл 2017г. = 52529860 = 0,53
Ктл 2018г. = 127319427 = 1,35
Ктл 2019г. = 1098412422 = 0,88
Таким образом, коэффициент текущей ликвидности не соответствует нормативному значению (1,5-2,5)