Имеется портфель составленный из трех акций со следующими характеристиками. Бесплатный доступ к решению задач

Реферат.Справочник
Решенные задачи по экономике
Имеется портфель составленный из трех акций со следующими характеристиками

Имеется портфель составленный из трех акций со следующими характеристиками .pdf

Зарегистрируйся в 2 клика в Кампус и получи неограниченный доступ к материалам с подпиской Кампус+ 🔥

Условие

Имеется портфель, составленный из трех акций со следующими характеристиками Ценная бумага β-коэффициент Стандартное отклонение случайной ошибки, % Доля ценной бумаги в портфеле А 1,20 5 0,30 В 1,05 8 0,50 С 0,90 2 0,20 Найдите риск портфеля, если стандартное отклонение индекса рынка равняется 0,07.

Нужно полное решение этой работы?

Ответ

18,4%.

Решение

Потяни, чтобы посмотреть

Бета-коэффициент портфеля, состоящего из нескольких активов, определяется как средневзвешенное значение бета-коэффициентов входящих в него ценных бумаг (в роли весовых коэффициентов выступают доли активов в портфеле)
Бета портфеля определяется по формуле:
βp=i=1nβiwi,
где:
βp – бета портфеля;
βi - β-коэффициент ценной бумаги;
wi - доля ценной бумаги в портфеле.
βp=0,3*1,2+0,5*1,05+0,2*0,9=1,065
Интерпретация значения бета-коэффициента портфеля ценных бумаг такая же, как и для отдельной ценной бумаги.
β < 0 – очень редко встречается на практике, свидетельствует о том, что доходность портфеля ценных бумаг демонстрирует разнонаправленное движение с доходностью рыночного портфеля.
β = 0 – очень редко встречается на практике, свидетельствует об отсутствии корреляция между доходностью портфеля ценных бумаг и доходностью рыночного портфеля.
0 < β < 1 – доходность портфеля ценных бумаг и рыночного портфеля демонстрируют однонаправленное движение, однако уровень риска первого, ниже чем у второго (бета-коэффициент рыночного портфеля всегда равен 1).
β = 1 – риски портфеля ценных бумаг и рыночного портфеля равны, а их доходность демонстрирует однонаправленное движение.
β > 1 – риски, связанные с инвестирование в портфель ценных бумаг, выше чем при инвестировании в рыночный портфель, а их доходность демонстрирует однонаправленное движение.
Дисперсия случайного отклонения:
σ2=i=1nwi2∙σi2,
где:
σ2 - дисперсия случайного отклонения;
σi2 - дисперсии случайной ошибки каждой ценной бумаги в портфеле;
wi - доля ценной бумаги в портфеле.
σ2=0,32∙52+0,52∙82+0,22∙22=18,4
Общий риск портфеля:
σp2=βp2∙σM2+σ2,
где:
σp2 - общий риск портфеля;
βp – бета портфеля;
σM стандартное отклонение индекса рынка;
σ2 - дисперсия случайного отклонения.
σp2=1,0652∙0,072+18,42=338,56
σp=338,56=18,4%
Ответ: 18,4%.

50% задачи недоступно для прочтения

Переходи в Кампус, регистрируйся и получай полное решение

Получить задачу

Имеется портфель составленный из трех акций со следующими характеристиками

Условие

Нужно полное решение этой работы?

Ответ

Решение

Паевой инвестиционный фонд обладающий чистыми активами на сумму

Определите изменение производительности труда на МТС в плановом году по сравнению с текущим годом

Годовые постоянные издержки на производство продукции составили 3000 тыс