Роль Банка России в эмиссии наличных денег

Введение
Денежно-кредитная политика — это политика, принятая монетарным органом страны, которая контролирует либо процентную ставку, подлежащую уплате при очень краткосрочном заимствовании, либо денежную массу, часто ориентируясь на инфляцию или процентную ставку, чтобы обеспечить стабильность цен и общее доверие к валюте.
В отличие от налогово-бюджетной политики, которая основывается на налогообложении, государственных расходах и государственных заимствованиях, в качестве инструментов для правительства по управлению циклическими финансовыми колебаниями, такими как спады, денежно-кредитная политика направлена на манипулирование денежной массой, то есть на «печать» большего количества денег или уменьшение денежной массы путем изменения процентных ставок или удаления избыточных резервов.
Цели денежно-кредитной политики обычно состоят в том, чтобы способствовать стабильности валового внутреннего продукта, достигать и поддерживать низкий уровень безработицы, а также поддерживать предсказуемые обменные курсы с другими валютами.
Центральный банк — это учреждение, которое управляет валютой, денежной массой и процентными ставками государственного кредита, а также контролирует коммерческую банковскую систему. Центральный банк является институтом, который владеет монополией на увеличение денежной массы в стране, а также контролирует печать национальной валюты, служащей законным платежным средством. Данный институт также может выступать в банковском секторе в качестве кредитора последней инстанции при финансовом кризисе. Как и большинство центральных банков мира, Центральный банк России обладает надзорными и регулирующими полномочиями для обеспечения экономической стабильности и роста в стране, предотвращая банки от банкротства, а также мошенничества с их стороны.
Центральный банк является банком эмиссии. Монополия выпуска облигаций. Векселя, выпущенные им, обращаются как деньги законного платежного средства. Имеется отдел эмиссии, который выпускает банкноты и монеты коммерческим банкам. Монеты производятся в правительственном монетном дворе, но они вводятся в обращение через центральный банк.
У Российского Центрального банка есть ряд полномочий, которые позволяют считать его роль в эмиссии наличных средств в стране наиболее значительной.
Монополия на выпуск банкнот, принадлежащих центральному банку, обеспечивает единообразие выпущенных денежных средств, что способствует облегчению обмена и торговли внутри страны. Это приносит стабильность в денежной системе и создает доверие среди населения.
Денежно-кредитная политика и ее значение
Основным фактором в экономике страны является ее денежно-кредитная политика, которая определяет количество денег, проходящих через экономику.
Цели кредитно-денежно политики:
1. Высокая занятость.
Фрикционная безработица — это период времени между рабочими местами, когда работник ищет или переходит с одной работы на другую. Безработица вне фрикционной безработицы классифицируется как непреднамеренная безработица.
Например, структурная безработица является одной из форм безработицы, возникающей из-за несоответствия между спросом на рынке труда, навыками и местоположением работников, ищущих работу. Макроэкономическая политика, как правило, направлена на сокращение непреднамеренной безработицы.
Люди невольно становятся безработными, если в случае небольшого повышения цен на товары наемного труда по сравнению с денежной заработной платой как совокупное предложение рабочей силы, желающей работать за текущую денежную заработную плату, так и совокупный спрос на нее при этом заработная плата будет больше, чем существующий объем занятости.
2. Стабильность цен.
В современном мире распространена инфляция, которая определяется как девальвация валюты или эквивалентно росту цен по отношению к валюте.
Поскольку инфляция снижает реальную заработную плату, кейнсианцы рассматривают инфляцию как решение проблемы вынужденной безработицы. Однако «непредвиденная» инфляция приводит к убыткам кредитора, поскольку реальная процентная ставка будет ниже, чем ожидалось. Таким образом, кейнсианская денежно-кредитная политика направлена на устойчивый уровень инфляции.
3. Рост экономики
Экономический рост может быть усилен за счет инвестиций в капитал, например, в увеличение или улучшение машин. Низкая процентная ставка подразумевает, что фирмы могут занимать деньги, чтобы инвестировать в их основной капитал и платить за него меньше процентов. Поэтому считается, что снижение ставки стимулирует экономический рост и часто используется для смягчения последствий низкого экономического роста

. С другой стороны, повышение процентной ставки часто используется во времена высоких темпов экономического роста как средство, которое призвано предотвратить перегрев экономики и избежать пузырей на рынке.
Дальнейшими целями денежно-кредитной политики являются стабильность процентных ставок, финансового рынка и валютного рынка.
Важным инструментом, с помощью которого центральный банк может влиять на денежную базу, являются операции на открытом рынке, если в стране хорошо развит рынок государственных облигаций. Это влечет за собой управление большим количеством денег в обращении посредством покупки и продажи различных финансовых активов, таких как казначейские векселя, облигации компаний или иностранная валюта, в обмен на деньги, хранящиеся в центральном банке. Эти депозиты конвертируются в валюту, поэтому все эти покупки или продажи приводят к тому, что более или менее базовая валюта входит или выходит из обращения рынка. Например, Коммерческие банки получают больше денег для кредитования, поэтому они снижают ставки по кредитам, делая кредиты менее дорогими. Более низкие процентные ставки по кредитным картам увеличивают потребительские расходы. Кроме того, когда бизнес-кредиты становятся более доступными, компании могут расширяться, чтобы не отставать от потребительского спроса. В конечном итоге они нанимают больше работников, чьи доходы растут, что, в свою очередь, также увеличивает спрос. Этого инструмента обычно достаточно, чтобы стимулировать спрос и вести экономический рост. Как правило, краткосрочная цель операций на открытом рынке заключается в достижении конкретной краткосрочной цели по процентной ставке. В других случаях денежно-кредитная политика может вместо этого повлечь за собой таргетирование определенного обменного курса по отношению к некоторой иностранной валюте или по отношению к золоту.
К примеру, Банк России до недавнего времени поддерживал инфляцию, близкую к целевому уровню 4%. Такая политика называется таргетированием инфляции. Основным инструментом денежно-кредитной политики является ключевая ставка. Ключевой ставкой является процентная ставка по кредитам, предоставленным коммерческим банкам центральным банком, и по депозитам, которые он принимает от них. Изменение ключевой ставки влияет на спрос через процентные ставки в экономике и, в конечном итоге, на инфляцию. Принимая решения, центральный банк опирается на макроэкономический прогноз и факторы, влияющие на ситуацию в экономике и на финансовых рынках.
Еще одним из важнейших инструментов в денежно-кредитной политике является эмиссия денежных средств. В России, как и в большинстве стран органом, занимающимся эмиссией, является Центральный банк.
Роль центрального банка в эмиссии наличных средств.
Центральный банк Российской Федерации был создан 13 июля 1990 года в результате преобразования Российского республиканского банка в Государственный банк СССР. Он был подотчетен Верховному Совету РСФСР. 2 декабря 1990 года Верховный Совет РСФСР принял Закон о Центральном банке Российской Федерации (Банке России), согласно которому Банк России стал юридическим лицом, главным банком РСФСР и был подотчетен Верховному Совету РСФСР. В июне 1991 года Банком России был принят Устав, однако уже 20 декабря 1991 г. Государственный банк СССР был упразднен, и все его активы, обязательства и имущество в РСФСР были переданы Центральному банку Российской Федерации (Банку России). С 1992 года Банк России начал покупать и продавать иностранную валюту на создаваемом им валютном рынке, устанавливать и публиковать официальные курсы иностранных валют по отношению к рублю.
Центральный банк России является высшим органом денежно-кредитного регулирования в Российской Федерации. Он устанавливает и проводит денежно-кредитную политику России, контролирует коммерческую банковскую систему и поддерживает платежную систему. Кроме того, он владеет контрольным пакетом акций во ВТБ и Сбербанка. Конституция России (ратифицированная в декабре 1993 года) и "Пересмотренный закон о Центральном банке" (принятый в апреле 1995 года, изменяющий "Закон о Центральном банке" Российской Советской Федеративной Социалистической Республики 1990 года) совместно обеспечивают правовую основу для его деятельности. Как Конституция, так и пересмотренный закон предоставляют ЦБ РФ высокую степень формальной независимости от правительства. Хотя ученые расходятся во мнениях относительно степени фактической политической независимости ЦБ РФ во время посткоммунистического перехода, все сходятся во мнении, что его политика сыграла ключевую роль в экономическом развитии России.
Под денежной наличностью в обращении понимается сумма наличных денег — в виде бумажных купюр или монет внутри страны, которая физически используется для проведения операций между потребителями и предприятиями