Предпосылки изменения современной денежной системы

Введение

Денежная система России развивалась вместе с национальной экономикой и приобрела соответствующие признаки и свойства, которые наиболее соответствовали решению проблем определенного этапа рыночной трансформации. Однако в современных условиях достигнутый потенциал денежной системы России перестает соответствовать задачам, которые могут быть решены для перехода к новому, высшему типу экономического развития, способного обеспечить конкурентоспособность в глобальном мире. В условиях экономического кризиса особенно остро стоит проблема перехода от экспортноориентированной модели экономики, которая уже исчерпала свой потенциал, к более современной, что требует формирования адекватной модели денежной системы. Поэтому особенно важным является использование опыта стран, которым удалось сформировать модели денежных систем, способных повысить эффективность национальных экономик.
Денежные системы является традиционным объектом исследований в монетарной теории. Различные аспекты исследования эффективности и стабильности денежных систем отражены в трудах зарубежных ученых: М. Блауга, Дж. Кейнса, М. Фридмана, И. Фишера, А. Лейнховуда. Отечественные ученые (М. Агафонова, В. Асаул, А. Дементьев, Е. Жуков, Д. Молчанов и другие) исследовали проблемы эффективности денежных систем и механизмы их исследования. Постоянно обращают внимание на поиск эффективной модели денежной системы российские исследователи М. Абрамова, С. Мищенко, А. Парушин. Однако проблематика исследования эффективной модели денежной системы в условиях мирового финансово-экономического кризиса в России приобрела особую актуальность.
Научное обобщение сути эффективности и стабильности денежных систем является предпосылкой для формирования современной денежно-кредитной политики государства.
В данной работе поставлена ​​задача исследовать эволюцию денежных систем во взаимосвязи с различными моделями экономического развития, которые сформировались в переходных экономиках. Также важным направлением исследования является учет широкого круга факторов, которые способствуют созданию эффективных экономических и социальных механизмов стимулирования экономической и инновационной активности и модернизации общества.


1. Эволюция денежных систем в контексте трансформационных процессов

Развитие денежных систем переходного типа связано с решением проблем определенного этапа рыночной трансформации. С достижением определенных целевых ориентиров рыночных реформ, существующая модель денежной системы перестает отвечать потребностям дальнейшего экономического и социального развития общества. Эволюцию денежных систем можно рассматривать в контексте моделей экономического развития, которые позволяют выявить их характерные признаки и оценить особенности их функционирования во время трансформационных процессов. Денежные системы является наиболее экономичным параметром определения сути моделей экономического развития. Взаимозависимость денежных систем и моделей экономического развития обусловлена ролью и функциями монетарной сферы в рыночных экономиках. Реализация государственного влияния в различных типах моделей экономического развития в значительной степени происходит через денежную систему. Проведение политики государственного активизма или либеральных концепций в моделях экономического развития требует адекватных денежных систем, способных обеспечить достижение целевых ориентиров.
На рубеже 2005 – 2006 гг. существующая модель денежной системы исчерпала возможности для дальнейшего развития и углубления трансформационных процессов. В выборе целевых ориентиров рыночных трансформаций в России длительное время использовались стандарты, достигнутые в наиболее развитых странах мира, прежде всего в США и странах ЕС.
В определении направлений дальнейшей эволюции денежных систем переходного типа важнейшие позитивистский и нормативный аспекты. Позитивистский подход позволяет определить основные механизмы денежных систем. Нормативная теория выделяет определенные образцы для дальнейшего развития денежных систем. В процессах экономического развития определились типичные модели, которые могут иметь нормативный характер для стран с переходными экономиками. Выводы нормативного анализа дают основания для применения моделей экономического развития, что считается эффективным для углубленного реформирования российской экономики.
На рис. 1 показаны основные модели экономического развития, которые определяют направления эволюции денежных систем. Среди широкого диапазона возможных вариантов эволюции денежных систем в переходных экономиках можно выделить основные системообразующие факторы.

Маргинальная
Манипулистская
Шведская
Азиатская
Китайская
Коррупционный капитализм
«Вашингтонского консенсуса»
Импортозамещающие и протекционистские
Инвестиционно-инновационная
Евразийская
Экспортная
Евроатлантическая
Национально-центристская
Согласно с направлением
интеграции
Государст-венного активизма
Согласно модели
экономичес-кого развития
Либеральные
Основные направления эволюции денежных систем

Рис. 1. Основные модели экономического развития, определяющие развитие денежных систем
Источник: построено автором.

Особенности моделей экономического развития и монетарной сферы формируют задачи и требования к денежным системам. Эффективность денежной системы в значительной степени связана с ее возможностью реализовать основные цели государственной экономической политики и обеспечивать стабильность национальных денег и экономического роста.
Национально-центристское направление развития российской экономики позволяет максимально использовать преимущества геополитического положения России. Возможность рационального вхождения в основные международные организации может сочетаться с приоритетностью развития национальной экономики. При таких обстоятельствах национальная денежная система России способна сохранять самобытность, а также проводить независимую денежную политику. Балансировка геополитических интересов и отказ от идеологической однобокости даст возможность сформировать собственную национальную центристскую модель экономического развития.
Уникальное географическое положение и высокая заинтересованность крупнейших субъектов мировой политики и экономики в хороших отношениях с Российской Федерацией является предпосылкой для выбора национально-центристской модели развития.
Сторонники евроазиатского направления интеграции предлагают модель, которая в целом повторяет схему интеграции, основанную на формировании европейской валютной системы. На первом этапе объединение денежных систем приписывается соблюдения определенных общих стандартов. Впоследствии планируется отказ от национальных денежных единиц и использование общей валюты, для которой уже предлагается название «рубль» или «алтын». Евразийская модель денежной системы на первых этапах ее формирования связана с повышением роли государственного вмешательства и по своей экономической сути может быть одним из вариантов политики государственного активизма. Рост масштабов государственного вмешательства в экономические процессы является общей тенденцией для всех стран-кандидатов в ЕАЭС.
С позиций возможности практической реализации и эффективности, более реальным в рамках СНГ рассматривается создание отдельных элементов валютно-финансового сотрудничества, среди которых:
1) Коллективная валюта, которая могла бы использоваться параллельно с национальными валютами для взаимных расчетов и платежей. Для реализации международных инвестиционных проектов и обслуживания внешнеэкономических операций.
2) Создание совместных инвестиционных, клиринговых, торговых банков, способных обеспечить аккумуляцию фактических объемов средств, проведение взаимных расчетов и финансирование совместных экономических проектов.
3) Многосторонние валютные клиринги могут использоваться при условии существования совместной расчетной единицы и расчетной палаты, что может обеспечивать межгосударственный банк.
4) Снятие валютных ограничений является реальным между странами СНГ потому, что все они присоединились к статье VІІІ Статей соглашения МВФ, согласно которой их валюты де-юре считаются конвертируемыми. В «Концепции сотрудничества и координации деятельности государств-участников СНГ в валютной сфере», утвержденной советом правительств СНГ от 15 сентября 2004 г., определено, что главной задачей является достижение фактической конвертации по текущим счетам, а также проведение еженедельных рыночных котировок обменных курсов национальных валют СНГ.
5) Консолидация рынков финансовых услуг может реализоваться на современном этапе развития СНГ. В 2000 году было создана Международная ассоциация государств СНГ, объединившая 16 бирж из восьми стран (МАБ). Главной задачей МАБ было создание единого биржевого пространства и достижения равноправного сотрудничества с европейскими фондовыми биржами.
6) Организация трансграничных расчетов по образцу системы ТАРГЕТ, что требует существования национальных систем валовых расчетов в режиме реального времени. Впоследствии возможно их включение в единую систему стран СНГ.
Существование указанных элементов валютно-финансового сотрудничества возможно уже в современных условиях и может быть реализовано при наличии только достаточной политической воли. Однако, направление евразийской интеграции еще не обусловлено реальными процессами для развития взаимной торговли и остается на уровне деклараций. Обращают внимание, что у Евросоюза объемы взаимного экспорта и импорта превышают торговые обменные связи с третьими странами, что является показателем реальных интеграционных процессов. Во всех международных объединениях, где создали зоны свободной торговли и пришли к таможенному союзу, так и не удалось увеличить взаимные торговые объемы по сравнению с третьими странами (АСЕАН, НАФТА, МЕРКОСУР и т.д.).
Реальные интеграционные процессы ограничиваются экспортно-сырьевой ориентацией стран-членов ЕАЭС (за исключением Беларуси), что делает их экономики недостаточно взаимодополняющими. Однако, в случае переориентации модели экономического развития в направлении инвестиционно-инновационного развития взаимная экономическая заинтересованность способна интенсифицировать процессы конвергенции стран-участниц

.


2. Анализ возможных моделей развития денежной системы России

К основным моделям экономического развития, которые наиболее пригодны для адаптации в переходных экономиках, относятся: экспортная, инвестиционно-инновационная и импортозамещающая. В условиях процессов ускоренной глобализации успешная реализация экономических моделей в переходных экономиках требует поиска места в мировом разделения труда.
Экспортная модель экономического развития де-факто была реализована Россией в 2000-х годах. Выход из глубокого экономического кризиса и переход к устойчивому экономическому росту связан с внешними и внутренними факторами. Благоприятная экономическая конъюнктура на мировых рынках для крупнейших отраслей российской экономики и возможность использовать дешевые энергоресурсы обеспечили возможность для экспорта.
Значительные валютные поступления позволили увеличить золотовалютные резервы Центральный банк России и сократить внешний долг. Значительные объемы валютных поступлений не только укрепили национальную валюту, но и вынудили ЦБ изменить приоритеты монетарной политики. Антиинфляционные мероприятия и противодействие чрезмерному укреплению рубля стали главными направлениями стабилизации денежной системы. Однако использование экспортной модели постепенно исчерпывает свой потенциал по дальнейшему развитию национальной экономики. Колебания конъюнктуры на мировых рынках, риск удешевления энергоресурсов в сочетании с использованием устаревшей производственной базы и технологий, создают предпосылки для будущих кризисов. Также экспортная модель ограничивает возможности экономического роста за счет увеличения внутреннего спроса.
Инвестиционно-инновационная модель экономического развития – перспективное направление для России. Существующая модель, которая определяется как экспортная по оценкам большинства экономистов, уже исчерпала свой потенциал для развития. Поиски места РФ в мировой экономике в условиях глобализации требуют постоянных инноваций в наиболее конкурентных отраслях экономики, обеспечивая необходимые размеры инвестиций. В России существуют потенциальные возможности за счет развития высокотехнологичных отраслей совершить прорыв в постиндустриальное общество, является залогом обеспечения конкурентоспособности в XXI столетии. Для обеспечения ускоренного развития инновационных технологий необходимы значительные объемы инвестиций и мобильность денежных потоков. Низкие и стабильные процентные ставки, развитый финансовый и денежный рынок являются необходимыми условиями для инновационно-инвестиционной модели развития. Система денежного обращения должна обеспечивать финансовые и кредитные отношения, которые способствуют внедрению инноваций и возможности получать доходы от их использования.
Импортозамещающая и протекционистская модель экономического развития может возникнуть как попытка усилить национальные приоритеты экономического развития. При достаточно сильной политической воле и формировании национально ориентированной буржуазии могут возникнуть объективные предпосылки для реализации экономических интересов усиления протекционистских мер. Развитие импортозамещающих производств и использование возможностей постоянного увеличения совокупного спроса способны обеспечить масштабный экономический рост. В структуре протекционистских мер важным является развитие и становление самодостаточной денежной системы, способной обеспечить функции по стимулированию национального производства, особенно его импортозамещающих составляющих.
Либеральные модели экономического развития в первый период рыночных реформ были приоритетными в постсоветских странах, Восточной и Центральной Европе. Преимущественно использовались различные модификации неолиберальных и монетаристской теории, которые МВФ считает наиболее эффективными для переходных экономик.
«Вашингтонский консенсус» как модель экономического развития в последние десятилетия является наиболее универсальной, она построена на использовании либеральных концепций. По масштабам распространения и особенностям применения, модель «Вашингтонского консенсуса» считается наиболее подходящей для стран с развивающимися рынками (от Новой Зеландии до Израиля, а также Мексики и стран бывшего СССР). В основу широкого спектра моделей «Вашингтонского консенсуса» положены либеральные подходы в реализации государственной экономической политики. МВФ де-факто использует основные положения «Вашингтонского консенсуса» как основу своей официальной доктрины, согласно которой пытается влиять на формирование моделей экономического развития и ее денежные системы в странах с переходной экономикой.
Повышение фактора либерализации в России вызвано процессами углубленной интеграции в мировую экономику и вступлением в ВТО. Таким образом, вместе с формированием внутренних и внешних предпосылок к возвращению либеральной модели возникает вопрос поиска ее формы, наиболее адекватной состоянию российской экономики.
Коррупционный капитализм как модель экономического развития наиболее ярко был реализован в странах Латинской Америки в 90-х годах ХХ в. По внешним признакам коррупционная модель приближена к азиатской модели экономического развития. Однако научные и эмпирические исследования западных аналитиков обратили внимание на ее существенные различия. В коррупционной модели в странах Латинской Америки наиболее характерно слияние государства и бизнеса, значительные масштабы получения политической ренты.
Одновременно государственное вмешательство и контроль над экономикой в ​​азиатской модели связано со значительно меньшими масштабами коррупции.
Коррупция считается одним из важнейших факторов, которые разрушают потенциал возможного экономического роста. В коррупционной модели используются либеральные методы воздействия на экономику, однако правительство находится в симбиозе с определенными структурами бизнеса, открывает возможности для быстрого обогащения. Возможно провести определенные аналогии с коррупционной моделью и ситуацией, которая сложилась в большинстве постсоветских стран, в том числе и в России. Беспрецедентные масштабы экономического кризиса и незаконная приватизация создали возможности для коррупции. В РФ практически была реализована олигархически коррупционная модель экономического развития. Высокая степень государственного контроля и вмешательства в экономику создают возможности для незаконного обогащения. Контроль над денежными потоками в бюджетной сфере, которая постоянно расширяется, создает возможность для разнообразных злоупотреблений.
Дальнейшее реформирование российской экономики выходит за рамки только экономических проблем и требует адекватного политического обеспечения. Поиск общественной поддержки и доверия к государственной экономической политике является одним из условий повышения ее эффективности.
Модели государственного активизма имеют широкий диапазон их реализации, что позволяет успешно использовать их в Китае и других странах Юго-Восточной Азии, Латинской Америке и Швеции.
Китайская модель экономического развития в современном мире считается одним из самых успешных проектов. Высокие темпы экономического роста постепенно выводят КНР в страны с мощными экономиками. Китай, как страна с огромным человеческим и экономическим потенциалом, оказался способным обеспечить ежегодные темпы роста ВВП в последнее десятилетие на уровне 10%. Интеграция в мировую экономику и получение членства в ВТО и других наиболее значимых международных организациях сделали китайскую экономику одной из самых конкурентоспособных. С ростом рыночного сектора китайская экономика постоянно эволюционирует от авторитарной к азиатской модели экономического развития. В банковской системе Китая традиционно значительную роль играли государсвенные банки, что позволяло обеспечивать контроль над экономикой. Возрастание роли коммерческих банков и их капитала еще не привело к потере государством контроля над банковской системой.
Азиатская модель экономического развития до 2000 г. считается наиболее успешным примером реализации возможностей государственного активизма. Применение азиатской модели во многих случаях не сопровождается негативными явлениями, характерными для государственного вмешательства в экономику.
Западные экономисты констатируют, что парадоксальным образом сращивания политики и бизнеса в азиатских экономиках не сопровождается ростом непроизводственных расходов, что характерно для стандартных моделей государственного активизма.
Стремительный рост экономик азиатских стран в течение трех десятилетий позволило им занять видное место среди наиболее развитых экономик. Однако после международного финансового кризиса 1997–1998 гг. начали ставиться под сомнение возможности азиатской модели экономического роста и целесообразность ее дальнейшего использования. Успехи стран Южной и Юго-Восточной Азии в достижении высоких стандартов роста их экономик продолжают вызывать практический и теоретический интерес. Среди широкого диапазона ответов на причины «азиатского чуда» есть и особенности менталитета населения. Трудолюбие, коллективизм, приоритет государственного над личным и другие определяющие факторы особенностей национальной психологии значительно отличаются от стандартов западного индивидуализма.
Весьма вероятно, именно в указанной плоскости нужно искать возможности применения азиатской модели в реалиях российской экономики. В России существуют определенные объективные и субъективные предпосылки для возможностей применения азиатской модели экономического развития. В условиях выбора национально-центристского вектора государственного развития РФ, азиатская модель экономического развития может быть одной из наиболее подходящих для дальнейшего формирования национальной экономики.
Денежная система в азиатской модели сочетает использование рыночных механизмов и государственного контроля с регулировкой основных макроэкономических пропорций. Наиболее существенными являются постоянные мероприятия по защите рынка и рыночных отношений, в том числе и механизмов денежного рынка