Мировая практика кредитования внешней торговли

Введение

Международная торговля является процессом купли-продажи услуг и товаров, которые совершаются между продавцами, покупателями, а также их посредниками из разных стран. Она содержит в себе импорт и экспорт товаров. Соотношение между ними представляет собой торговый баланс, а сумма – товарооборот.
Под воздействием НТР и МРТ изменяется товарная структура мировой торговли. Благодаря данному условию мировая торговля становится главным фактором не только экономического, но и политического, и общественного развития. Наиболее сильной движущей составляющей мирового развития экономики является внешняя торговля.
Участие в международной торговле обеспечивает для страны получение возможности увеличить уровень удовлетворения общественных потребностей.
Россия длительное время являлась для мирового рынка поставщиком сырья и полуфабрикатов. Отечественная обрабатывающая промышленность находилась вдали от лидирующих позиций в международном экспорте.
Целью данной работы является проведение исследования мировой практики кредитования внешней торговли. Для достижения поставленной цели следует решить ряд задач:
1) рассмотреть международный кредит как основу развития экономики,
2) проанализировать особенности мировой практики кредитования внешней торговли
3) изучить роль РФ в международном кредитовании.
Объектом исследования является кредитование внешней торговли. Предметом исследования выступают особенности мировой практики кредитования внешней торговли.
В работе для проведения исследования использовались методы анализа, синтеза, описательные методы.

1. Международный кредит как основа развития экономики

Накопление капитала играет важную роль для экономического роста любой страны. Внутренние источники – это прибыль от разных предприятий, госбюджет, накопления населения и так далее. Дополнением к ним служат частные и государственные средства, которые привлекают из других стран, большую долю занимают в этом международные кредиты, являющиеся движением ссудного капитала, происходящим в сфере внешнеэкономических отношений. Это предоставление разных ресурсов (товарных и валютных) при условиях их возвратности, срочности.
Сущность рассматриваемой экономической категории проявляется через ряд функций:
- Обслуживание товарного оборота.
- Перераспределение.
- Концентрацию капитала.
- Экономию издержек [2, c.81].
При выполнении вышеперечисленных функций международные кредиты обеспечивают непрерывность процесса расширенного производства, а также способствуют усилению неравномерности, существующей в развитии экономики. Одни отрасли поощряются, а другие, наоборот, сдерживаются, все зависит от прибыльности. Границы таких займов определяются источниками средств, существующей потребностью в них, степенью возврата их в определенный срок. Нарушение этого влечет за собой проблему, которая называется внешним долгом и нуждается в урегулировании.
Рассмотрим подробнее каждую функцию, чтобы оценить международные кредиты, их значение для экономики страны.
- При реализации обслуживания товарооборота происходит ускорение также денежного обращения, но наличные средства вытесняются. Активно вводятся такие инструменты, как кредитные карты, векселя, чеки. Безналичные операции выходят на первое место, это упрощает экономические отношения на международном и внутреннем рынках. Особую роль играют коммерческие займы.
- Перераспределительная функция заключается в том, что финансы из определенных сфер направляют в другие, чтобы получать большую прибыль.
- Важное условие для стабильности в развитии экономики - концентрация капитала. Международные кредиты расширяют масштабы производства, обеспечивая этим дополнительные доходы.
- Экономия издержек, возникающих в обращении, достигается при помощи финансовых ресурсов, которые временно высвобождаются при торговом и промышленном кругообороте капитала. Разрыв времени между расходованием и поступлением средств определяет избыток или недостаток финансов [1, c.82].
Виды процентных ставок по банковским кредитам делятся на 2 типа:
1. Фиксированная процентная ставка - данная ставка неизменна на протяжении всего погашения кредита.
Данная ставка складывается по многочисленным пунктам, где предельный процент зависит от рыночных условий, а нижний предел зависит от платежеспособности и функционирования банка. Так называемая базовая процентная ставка, это середина между верхним и нижним пределом, она предоставляется всем достойным (по мнению банка) заемщикам. Увеличение базовой ставки возможно из-за несколько критериев, среди которых далеко не последнюю роль играет кредитная история заемщика, а также его доход на постоянном месте работы. Банк требует увеличенной переплаты с рискованных заемщиков, что в условиях современного рынка является вполне правильным и логичным решением.
Следует помнить, что если вы ежегодно переплачиваете 18%, то и в начале, и в конце погашения кредита ваша процентная ставка будет составлять 18%, процентная ставка не подлежит изменению ни при каких условиях, кроме разве что реструктуризации кредита, но об этом мы узнаем в другой статье.

2. Плавающая процентная ставка - данная ставка постоянно изменяется, в зависимости от условий, складывающихся на рынке кредитных услуг.
Нестабильная, но очень распространения ставка в мировой экономике. С её помощью можно избегать проблем, связанных с мировым финансовым кризисом и прочими дефолтами, которые крайне актуальны в наши дни.
Плавающая кредитная ставка делится на следующие подтипы:
a) Libor (ставка Либор) - межбанковская ставка предложения. Вычисляется данная ставка в финансовом центре мира - Лондоне. Используется для кредитования лучших банков планеты, когда возникают какие-либо финансовые трудности.
b) MosPrime Rate (ставка Прайм Рейт) - ориентир стоимости кредита для достойных заемщиков. Является первоклассной процентной ставкой, которая обычно выше первых двух ставок на 1%-2%.
Формы международного кредита классифицируют по разным признакам:
- По источникам: иностранные, смешанные, внутренние займы, финансирование внешней торговли. Они связаны между собой.
- По назначению: финансовые, коммерческие и промежуточные кредиты. Первые направлены на строительство, покупку ценных бумаг, в инвестиционные проекты, а также на погашение внешних долгов. Вторые связаны с внешнеторговыми операциями. Третьи кредиты предназначены для работы со смешанными формами вывоза капиталов, услуг, товаров. Например, подрядные работы.
- По валюте кредита они могут быть в денежной единице должника или кредитора, а еще в эквиваленте третьей страны.
- По срокам: сверхкраткосрочные, еще могут быть до года, от года до пяти, более 5 лет

.
- По гарантии: бланковские или обеспеченные. По предоставлению: финансовые, облигационные займы, акцептные, депозитные сертификаты и другие.
- В зависимости от вида кредитора: межгосударственные, правительственные, частные, смешанные.
Важно правильно использовать международный кредит в экономике для взаимовыгодного сотрудничества государств.

2. Особенности мировой практики кредитования внешней торговли

Кредитование внешней торговли – это предоставление кредитных средств в денежной или товарной форме на определенный срок для осуществления внешнеторговых операций.
Формы кредитования внешней торговли:
1. Факторинговые услуги, представляющие собой финансирование под уступку денежных требований. Отношения по факторингу регулируются гл. 43 ГК РФ «Финансирование под уступку денежного требования». При заключении договора факторинга с клиентом-поставщиком, осуществляющим экспорт товаров, работ, услуг с отсрочкой платежа, банк открывает ему счет факторинга и делает предоплату от 50 до 80% по счетам фактур, выставляемых покупателю. Покупатель по сроку, предусмотренному договором с поставщиком, выплачивает сумму долга на счет факторинга, а банк в тот же день зачисляет остаток долга на расчетный счет поставщика [3, c.62].
Коммерческие банки участвуют в операциях факторинга в качестве фактора экспортера-поставщика и фактора импортера-покупателя. Поскольку риски, с которыми сталкиваются банки, велики, а предоставляемые услуги факторинга носят комплексный характер, то услуги фактора обходятся экспортеру довольно дорого. В состав расходов экспортера, как правило, включаются:
- комиссионные платежи за бухгалтерское обслуживание, за инкассацию долга и другие услуги; они рассчитываются как определенный процент от счета фактуры;
- процент за кредит, уровень которого несколько выше основных ставок банка [4, c.77].
Однако на практике издержки по факторинговому обслуживанию обычно несет покупает у экспортера задолженность импортера.
Договор о факторинге заключается на определенное время, обычно не менее года.
Факторинг выгоден для крупных фирм-экспортеров, имеющих широкую клиентуру, значительные отсрочки платежей и незначительную наличность. Современный факторинг помогает бизнесу бороться с негативными сторонами коммерческого кредита. Существует три вида международного факторинга с точки зрения заключения договора.

Рисунок 1. Виды международного факторинга

Крупнейшими международными факторинговыми ассоциациями являются FCI (Factors Chain International, штаб-квартира в Амстердаме) и IFG (International Factors Group, штаб-квартира в Брюсселе), которые разработали кодекс взаимных факторинговых обычаев применительно к мировой торговле. Они объединяют свыше 2,5 тысяч Факторов из 70 стран мира. По данным FCI, в 2010 году оборот международного факторинга составил 246 млрд. Евро или 15 % от совокупного оборота факторинговых операций в мире. [4]
В настоящее время FCI насчитывает 253 члена из 69 стран, формирующих более чем 80 % оборота международного факторинга в мире. Членами FCI являются шесть российских Факторов:
Национальная факторинговая компания;
Промсвязьбанк;
Росбанк Факторинг;
ЮниКредит Банк;
Газпромбанк;
компания ФакторРус.
Факторинг приобретает все большую популярность у российского бизнеса. В таблице 1 отражено развитие факторинга в России на 2015 год. [4]
Таблица 1 – Статистика развития международного факторинга в России
Год Объем уступленных требований, млрд. руб. Кол-во компаний Доля международного факторинга в обороте рынка факторинга РФ, %
2012 3,3 4 1
2013 3,2 4 0,65
2014 6,3 6 1,1
2015 15,4 8 1,09

Статистика красноречива: в течение последних двух лет рынок рос более чем на 50 % в год. В 2015 г. его оборот составил около 1,5 трлн руб., в первом полугодии 2016 г. — 840 млрд руб. По количеству клиентов три четверти рынка приходится на предприятия малого и среднего бизнеса. Еще пять лет назад их доля на рынке факторинговых операций составляла всего 8 % к объему уступленных требований, а в 2015 г. она составила 18 %. По итогам 2015 года российский рынок факторинга занял 1-е место по темпам роста среди европейских стран, а по совокупному обороту занял 8-е место в Европе и 14-е место в мире. Об этом свидетельствуют статистические данные международной факторинговой ассоциации FCI. Объем уступленных Факторам денежных требований в 2016 году вырос на 30 % до 1,89 трлн рублей. Снижение активности клиентов в факторабельных отраслях и отсутствие доступа к новым сегментам экономики привели к двукратному сокращению темпов прироста относительно 2015 года (годом ранее рынок вырос на 65 %). Во второй половине 2016 года замедление было еще более ощутимым: оборот рынка составил около 1,05 трлн рублей, что соответствует приросту в 25 % по сравнению с данными за второе полугодие 2015 года.
2. При форфейтинге используется экономический инструмент – акцептованный вексель, или тратта. Договор о форфейтинге является консенсуальным и носит организационный характер, поскольку сначала в договоре оговаривается, какие векселя банк принимает к форфейтингу, в какие сроки, по какой ставке они учитываются, а уже потом передается конкретный вексель.
3. Кредитование экспорта состоит:
- из фирменного кредита – покупательские авансы, которые импортеры выдают экспортерам; положительный момент заключается в том, что покупательские авансы служат формой обеспечения обязательств импортеров, представляют собой увеличение капитала экспортера;
- банковского кредита – кредитование под товары в стране-экспортере; выдача кредита под товары или товарные документы в стране-импортере; выдача кредита под товары, находящиеся в пути; кредиты, не обеспеченные товарами, которые получают крупные фирмы-экспортеры от обслуживающих их банков.
4. Кредитование импорта состоит:
- из фирменного кредита, который делится на кредит по открытому счету, его сущность заключается в том, что экспортер, отгружая товар импортеру, относит сумму долга в дебет счета, открытого на имя импортера, а импортер в сроки, обусловленные соглашением, погашает свою задолженность по открытому счету (во многих странах применяется фирменное кредитование с использованием аккредитивной формы импортера товарные документы; импортер после их получения акцептует тратту;
- банковского кредита, который делится на акцептный кредит, который выдается в форме акцепта (согласия) банка-импортера на оплату тратты экспортера; перед наступлением срока платежа импортер вносит в банк сумму долга, а банк погашает его обязательство перед экспортером; акцептно-рамбурсный кредит, представляющий собой акцепт векселя банком при условии получения гарантии со стороны иностранного банка, обслуживающего импортера; при этом импортер до истечения срока тратты должен внести средства в свой банк, который их переводит (рамбурсирует) иностранному банку, акцептовавшему тратту, после чего последний оплачивает ее экспортеру [5, c.87].
Кроме того, может осуществляться брокерское кредитование (промежуточная форма между фирменным и банковским кредитами), когда брокеры заимствуют средства у банков и роль последних уменьшается.
В таблице 2 представлены последние данных о мировых процентных ставках 23 различных странах мира, включая предыдущие ставки и даты их последних изменений Центральными Банками.
Таблица 2 – Краткий обзор мировых процентных ставок [7]
Центробанки Текущая процентная ставка Следующее заседание Предыдущее значение
Колумбия
7,750 % 7,750 % 7-29-2016 - 22:00
Перу
4,250 % 4,250 % 2-11-2016 - 20:00
Бразилия
14,000 % 14,250 % 10-19-2016 - 20:39
Чили
3,500 % 3,500 % 12-17-2015 - 21:00
Китай
4,350 % 4,600 % 10-23-2015 - 12:00
Австралия
1,500 % 1,500 % 8-2-2016 - 04:30
Индия
6,500 % 6,500 % 4-5-2016 - 05:30
Гонконг
0,500 % 1,500 % 12-17-2008 - 02:00
Республика Корея
1,250 % 1,250 % 6-9-2016 - 01:00
Индия
5,750 % 6,000 % 10-4-2016 - 05:30
Тайвань
1,875 % 1,875 % 7-1-2011 - 17:00
Филиппины
3,500 % 3,500 % 10-25-2012 - 08:30
Япония
-0,100 % -0,100 % 1-29-2016 - 03:00
Индонезия
5,000 % 5,250 % 9-22-2016 - 10:11
Новая Зеландия
1,750 % 2,000 % 11-9-2016 - 20:00
Исландия
5,250 % % 10-1-2015 - 14:00
Румыния
1,750 % 1,750 % 7-1-2015 - 08:00
Венгрия
0,900 % 0,900 % 5-24-2016 - 12:00
Швейцария
-0,750 % -0,750 % 1-15-2015 - 09:30
Европейский валютный союз
0,000 % 0,000 % 3-10-2016 - 12:45
Дания
-0,750 % -0,500 % 2-5-2015 - 15:00
Швеция
-0,500 % -0,500 % 2-11-2016 - 08:30
Польша
1,500 % 1,500 % 3-4-2015 - 12:56
Чехия
0,050 % 0,050 % 11-1-2012 - 10:00
Россия
10,000 % 10,000 % 9-16-2016 - 10:30
Норвегия
0,500 % 0,500 % 3-17-2016 - 09:00
Великобритания
0,250 % 0,250 % 8-4-2016 - 11:00
Мексика
4,750 % 4,250 % 9-29-2016 - 18:00
США
0,500 % 0,500 % 12-16-2015 - 19:00
Канада
0,500 % 0,500 % 7-15-2015 - 14:00
Египет
8,250 % 9,130 % 12-1-2013 - 10:00
Южная Африка
7,000 % 7,000 % 3-17-2016 - 13:00
Бахрейн
2,250 % 2,250 % 1-4-2010 - 08:00
Турция
7,500 % 7,500 % 2-24-2015 - 12:02


Согласно представленной таблицы наибольшие процентные ставки по кредитам в Бразилии и России