Современные формы международных кредитов
Зарегистрируйся в два клика и получи неограниченный доступ к материалам,а также
промокод
на новый заказ в Автор24. Это бесплатно.
Введение
Актуальность темы заключается в том, что мировая торговля, ставшая предпосылкой возникновения и развития международного кредитования, – это важнейшее условие функционирования деятельности каждого отдельного государства. Мировая торговля представляет собою форму взаимосвязи между различными товаропроизводителями стран мира, возникновение которой основано на международном разделении труда. В современное время не существует ни одной страны, которая не была бы вовлечена в той или иной мере в международную торговлю. Международная (мировая) торговля приносит выгоду всем участвующим в ней странам, поскольку страна докупает не хватающие ресурсы для удовлетворения всех нужд либо же реализует продукцию за пределы государства для увеличения доходов страны. Для Российской Федерации мировая торговля имеет особенное значение на фоне введения и постоянного ужесточения рядом стран экономических санкций против России. Особенно остро для экономики страны стал вопрос об ограничении импорта продовольственных товаров. Деятельность многих отраслей промышленности зависит от импорта необходимых для производства товарно-материальных ценностей. Мировая торговля имеет значимость и для российского сельского хозяйства, ввиду того, что страна импортирует технику (зерноуборочные комбайны и трактора), пестициды и удобрения, а также не производимую продовольственную продукцию. Ввиду того, что современная мировая торговля, имеющая высокую значимость для экономики Российской Федерации, невозможна без применения различных форм международного кредитования, тема, которая была избрана для написания данной курсовой работы является актуальной и интересной для всестороннего изучения.
Сущность, функции и роль международного кредита
Прежде чем перейти к изучению вопроса международного кредита и международного кредитования, необходимо дать определение понятию «кредит». В экономической литературе понятие «кредит» обычно определяется как денежная ссуда, выдаваемая банком или иной к...
Открыть главуФормы международного кредита и их классификация
Формы международного кредита в общих чертах можно классифицировать по нескольким главным признакам, характеризующим отдельные стороны кредитных отношений. По назначению, в зависимости от того, для какой внешнеэкономической сделки используются заемные...
Российская Федерация как кредитор и заемщик
Как уже говорилось в процессе написания данной работы, предпосылкой возникновения, становления и развития международного кредитования стала внешняя торговля, то есть торговля между отдельными странами. Так, в современном динамичном мире мировая торго...
Открыть главуЗаключение
Сделаем краткие выводы по итогам написания данной курсовой работы. В экономической литературе понятие «кредит» обычно определяется как денежная ссуда, выдаваемая банком или иной кредитной организацией на определенный срок на условиях возвратности и оплаты вознаграждения за пользование данными средствами (кредитного процента). Роль кредитования в экономике каждой отдельной страны весьма значительна и многогранна и проявляется как на макроуровне, так и на уровне отдельных хозяйствующих субъектов. Международный кредит представляет собою перемещение ссудного капитала в области международных экономических отношений, которое связано и заключается в предоставлении ресурсов – валютных и товарных – на условиях их дальнейшей возвратности, срочности и обязательной уплаты процента за пользование данными ресурсами. Моментом возникновения международного кредита многие считают период возникновения и становления капиталистического способа производства и стал одной из возможностей первоначального накопления финансовых средств (капитала). Объективной предпосылкой развития международного кредита и кредитования стали выход производственной деятельности за национальные границы, усиление влияния интернационализации. В настоящее время темпы увеличения объемов международного кредитования в разы превышают темпы увеличения объемов производства и внешней торговли. Считается, что вопреки положительному воздействию на экономику отдельной страны, роль международного кредита неоднозначна. Так, существуют и негативные черты характера у процесса международного кредитования. Так, международный кредит ведет к нарушению пропорций в развитии экономики, способствует выведению прибыли из страны для уплаты процентов по кредитам, полученным в других странах. Наличие международного кредита у той или иной страны ставит экономику страны под удар, так как на экономику может оказываться влияние с целью стимулирования должника возвращать долг. Наиболее негативным воздействием международных кредитов является тот факт, что средства кредита могут стать источником финансирования различных военных событий. Таким образом, оказывая положительное воздействие на развитие мировой экономики, международный кредит способен и отрицательно сказаться на развитии отдельных стран мира. Международные кредиты классифицируются по следующим признакам: по источникам, по назначению, по видам, по валюте займа, по срокам, по обеспеченности, с точки зрения предоставления. К современным формам международных кредитов относятся лизинг, факторинг, форфетирование. Международные кредитные отношения являются объектом государственного регулирования в той или иной стране. Степень влияния государства на международные кредитные отношения весьма различна, но его формы в большинстве стран схожи. Государство выступает активным участником отношений по международному кредитованию, являясь кредитором, гарантом и заемщиком. Используя определенную долю национального дохода, который был саккумулирован через госбюджет, государство предоставляет кредиты, субсидии, помощь иным странам. Международные кредитные отношения являются объектом государственного регулирования в той или иной стране. Степень влияния государства на международные кредитные отношения весьма различна, но его формы в большинстве стран схожи. Государство выступает активным участником отношений по международному кредитованию, являясь кредитором, гарантом и заемщиком. Используя определенную долю национального дохода, который был саккумулирован через госбюджет, государство предоставляет кредиты, субсидии, помощь иным странам. Общая внешняя задолженность России на 1 июня 2020 года составила: эквивалент млн. долларов США – 50963,8, эквивалент млн. евро – 45 905,0. При этом, если обратить внимание на отдельные виды задолженностей, то становится ясно, что максимальной величиной является задолженность по внешним облигационным займам. На долю задолженности Российской Федерации по внешним облигационным займам по состоянию на 1 июня 2020 году приходится более 98 %. Согласно мнению Международного валютного фонда, можно сказать о том, что Россия находится в одном из наиболее выгодных положений по сравнению с другими странами по внешнему долгу. Так, согласно представленному прогнозу, внешний долг Российской Федерации в % к ВВП составит: в 2020 году – 19,95 %, в 2021 году – 20,01, в 2022 году – 20,14 %, в 2023 году – 20,35 %. Крупнейшим должником России на протяжении длительного периода времени является Беларусь – более 7,55 млрд. долл. США. С 2012 года белорусский долг перед Российской Федерацией вырос более чем в два раза. На втором месте по задолженности перед Россией находится Украина – более 3 млрд. долл. США. Вне СНГ крупнейшими задолжниками Российской Федерации являются Венесуэла, Куба и Бангладеш, Кипр, Индия. Тенденция развития участия России в международном лизинге заключаются в росте стоимости имущества, однако, необходимо обратить внимание на замедление темпов прироста. Так, если в 2017 году темп прироста составлял 48 %, то в 2018 – 2019 гг. он составил 17 % и 11 % соответственно. Количество заключенных сделок начиная с 2016 года увеличивалось, при этом роста и их средняя сумма. Однако, в 2019 году наблюдается резкое сокращение лизинговых сделок при значительном увеличении средней суммы сделки. В 2019 году зафиксирован рост стоимости имущества: с 1275,9 млрд. руб. в 2018 году до 1417,4 млрд. руб. в 2019 году. При этом темпы прироста сократились с 26,3 % до 11,1 %. Концентрация на топ-10 компаний в сумме новых договоров сократилась с 73 % до 71,4 %, то есть на 1,6 п. п. Объем полученных лизинговых платежей сократился с 953,4 млрд. руб. в 2018 году до 891,9 млрд. руб. в 2019 году. Совокупный портфель лизинговых компаний возрос с 3947,6 млрд. руб. до 4575,5 млрд. руб., то есть на 15,9 % в относительном выражении, что является весьма значительным ростом. Кроме лизинга современными формами международных кредитов является также факторинг и форфейтинг. Многие специалисты отмечают схожесть данных двух форм, однако, существует и ряд отличий. В отличие от российской практики, где доля форфейтинговых сделок составляет максимум 10 %, на глобальных финансовых площадках такие операции занимают около 40 % от мирового рынка внутреннего факторинга. В международной практике форфейтинговое финансирование на сегодняшний день является одним из юридически отработанных способов рефинансирования внешнеторгового коммерческого кредита. Однако, в Российской Федерации законодательно понятие данной операции не закреплено. Основной проблемой в сфере участия Российской Федерации в международном кредитовании стал факт того, что с 2014 года в отношении страны действуют международные экономические санкции. Под данными санкциями понимают отдельные ограничительные меры в виде наказания за какие-либо проступки. США, некоторые страны Евросоюза в качестве несогласия с присоединением Крыма и Севастополя к России приняли позицию, которая направлена на сдерживание и недопущение подобных прецедентов в будущем. Данные санкции коснулись в первую очередь финансовой сферы и внешней торговли. Развитие форфейтинга в России осложняется обязанностью ведения паспортов внешних сделок. В соответствии с Федеральным законом № 173-ФЗ «О валютном регулировании и валютном контроле» требование о репатриации – поступлении экспортной выручки только из-за рубежа – противоречит механизму форфейтирования, предусматривающего получение экспортером выручки непосредственно от российского банка-форфейтера, что не учитывается как экспортная выручка. Потенциал рынка форфейтинга в России нельзя назвать высоким: большей частью эта услуга интересна машиностроительным предприятиям, на которые, по оценкам участников рынка, приходится менее 7 % экспорта. Далее рассмотрим перспективы развития синдицированного кредитования для Российской Федерации. Так, в настоящее время Существует несколько причин, препятствующих широкому использованию синдицированного кредитования: нечеткость нормативно-правовой базы сделок; существуют трудности прямой продажи доли в синдикате другим инвесторам; при оценке риска российские банки ориентируются, как правило, на показатели баланса и также рейтинг по объему активов; недостаточно высокая эффективность систем системы риск-менеджмента во многих российских банка; дефицит квалифицированных кредитных специалистов и юристов, занятых в организации сделок синдицированных кредитов; отсутствие надлежащего методического обеспечения со стороны Банка России. Для решения указанных проблем необходимо принять ряд первоочередных мер по следующим направлениям: совершенствование банковского права, оказание консультаций по наиболее сложным вопросам синдицированного кредитования, унификация кредитной, судебной практики в области синдицированного кредитования.
