Составить аналитические таблицы

Провести анализ динамики и структуры актива баланса; пассива баланса; внеоборотных активов; оборотных активов; собственного капитала; краткосрочных обязательств. По итогам горизонтального и вертикального анализа сформулировать выводы.
Первым этапом анализа финансового состояния является оценка имущественного и финансового положения организации, основные методы – горизонтальный и вертикальный анализ. Горизонтальный анализ позволяет определить динамику показателей за период исследования, т.е. абсолютное и относительное изменение (темп прироста), позволяющего сформулировать вывод о тенденции основных показателей бухгалтерского баланса. Вертикальный анализ позволяет рассчитать показатели структуры, выявляющие долю того или иного показателя в общей величине имущества организации или источников его формирования.
Используя данные бухгалтерского баланса (вариант 4), проведем горизонтальный и вертикальный анализ актива баланса (таблица 2.1).
Таблица 2.1
Аналитическая таблица актива баланса
Актив 2017 г. 2018 г. Изменение Темп прироста
Тыс. руб. % Тыс. руб. % Тыс. руб. % %
Имущество всего 11 439 790 100,0 13 953 438 100,0 2 513 648 0,00 22,0
Внеоборотные активы 6 249 433 54,63 6 321 609 45,31 72 176 -9,32 1,2
Оборотные активы 5 190 357 45,37 7 631 829 54,69 2 441 472 9,32 47,0
Материальные запасы и затраты 1 017 616 8,90 1 016 859 7,29 -757 -1,61 -0,1
Дебиторская задолженность 4 098 245 35,82 5 439 671 38,98 1 341 426 3,16 32,7
Денежные средства и денежные эквиваленты, прочие оборотные активы 74 496 0,65 1 175 299 8,42 1 100 803 7,77 1477,7
Используя данные бухгалтерского баланса (вариант 4), проведем горизонтальный и вертикальный анализ пассива баланса (таблица 2.2).
Таблица 2.2
Аналитическая таблица пассива баланса
Пассив 2017 г. 2018 г. Изменение Темп прироста
Тыс. руб. % Тыс. руб. % Тыс. руб. % %
Капитал предприятия 11 439 790 100,0 13 953 438 100,0 2 513 648 0,00 22,0
1. Собственный капитал 5 248 972 45,88 5 082 388 36,42 -166 584 -9,46 -3,2
2. Заемный капитал 6 190 818 54,12 8 871 050 63,58 2 680 232 9,46 43,3
2.1. Долгосрочные обязательства 2 379 243 20,80 2 439 034 17,48 59 791 -3,32 2,5
2.2. Краткосрочные кредиты 1 507 289 13,18 2 478 603 17,76 971 314 4,59 64,4
2.3. Кредиторская задолженность 1 988 198 17,38 3 517 349 25,21 1 529 151 7,83 76,9
2.4. Оценочные обязательства, прочие краткосрочные обязательства 316 088 2,76 436 064 3,13 119 976 0,36 38,0
Используя данные бухгалтерского баланса, проведем горизонтальный и вертикальный анализ внеоборотных активов предприятия (таблица 2.3).
Таблица 2.3
Аналитическая таблица внеоборотных активов
Показатели 2017 г. 2018 г. Изменение Темп прироста
Тыс. руб. % Тыс. руб. % Тыс. руб. % %
Внеоборотные активы 6 249 433 100,0 6 321 609 100,0 72 176 0,00 1,2
1. Основные средства 5 200 746 83,22 5 346 588 84,58 145 842 1,36 2,8
2. Финансовые вложения 670 799 10,73 638 856 10,11 -31 943 -0,63 -4,8
3. Отложенные налоговые активы 351 366 5,62 313 710 4,96 -37 656 -0,66 -10,7
4. Прочие внеоборотные активы 26 522 0,42 22 455 0,36 -4 067 -0,07 -15,3
По результатам анализа динамики и структуры активов исследуемого предприятия можно сделать вывод об увеличении стоимости имущества за последний год - на 2 513 648 тыс. руб. (на 22%), что может указывать на расширение объемов финансово-хозяйственной деятельности организации, но для более объективных выводов необходимо проанализировать причины роста стоимости имущества.
Рост стоимости активов обусловлен как увеличением внеоборотных активов, так и ростом оборотных средств предприятия. Так, мобильные активы за последний год выросли на 2 441 472 тыс. руб. (на 47%), а их удельный вес в составе имущества растет - на 9,3% в то же время наблюдается снижение удельного веса внеоборотных активов исследуемого предприятия в валюте баланса организации – с 54,6% до 45,3%.
За последний год сумма внеоборотных активов выросла на 72 176 тыс. руб. (на 1,2%), а их доля в составе имущества анализируемой организации снизилась на 9,3%. Оборотные активы растут более быстрыми темпами в сравнении с внеоборотными активами, на протяжении всего периода исследования.
Увеличение оборотных активов обусловлено существенным ростом денежных средств, которые в 2018 г. увеличилась в сравнении с прошлым годом на 1 100 803 тыс. руб., или более чем в 15 раз. Доля денежных средств в общей величине активов предприятия на конец периода исследования составляет 8,4%, т.е. удельный вес абсолютно ликвидных активов растет – на 7,8%, что можно оценить положительно, но необходимо учитывать, что величина денежных средств должна быть оптимальной, т.к. абсолютно ликвидные активы должны находиться в обороте.
Отрицательной оценки заслуживает снижение возврата долгов со стороны дебиторов исследуемого предприятия, в сравнении с 2017г. на 1 341 426 тыс. руб. (на 33%). Кроме того, доля дебиторской задолженности в общей величине активов организации выросла на 3,2% и составила на конец отчетного периода 39%. Таким образом, в отчетном году исследуемая компания ведет неэффективную политику по снижению дебиторской задолженности.
Наблюдается снижение материальных запасов и затрат – на 757 тыс. руб. в сравнении с 2017г., что составляет 0,1%. Их доля в составе имущества сократилась на 1,6% (с 8,9% до 7,3%).
По результатам структурного анализа имущества анализируемого предприятия можно отметить, что структура совокупных активов на конец 2018г. характеризуется более «легкой» структурой, а именно, превышением удельного веса мобильных активов, которые составляют 54,7%, кроме того их доля растет на протяжении всего периода исследования. Тогда как доля внеоборотных активов, соответственно, снизилась, что обусловлено не снижением производственно-технического потенциала, а сокращением величины финансовых вложений и отложенных налоговых активов.
Финансовые вложения исследуемого предприятия в отчетном году снижаются – на 31 943 тыс. руб., или на 4,8%, а их доля в составе внеоборотных активов снижается с 10,7% до 10,1%, что может свидетельствовать о сокращении долгосрочных инвестиций в уставные фонды зависимых, дочерних и прочих организаций. о возможном снижении устойчивости бизнеса.
Отложенные налоговые активы – «предоплата» по налогу на прибыль в исследуемом периоде снижаются на 37 656 тыс. руб., или на 10,7%, а их доля в составе внеоборотных активов снижается с 5,6% до 4,96%.
Увеличение внеоборотных активов за последний год произошло в результате роста величины основных производственных средств - на 145 842 тыс. руб., или на 2,8%, а доля основных средств в общей величине внеоборотных активов предприятия выросла – с 83,2% до 84,6%. Увеличение основных средств в большинстве случаев положительно характеризует собственников и менеджмент организации, свидетельствует о достаточном обновлении производственной базы.
Величина и удельный вес прочих внеоборотных активов незначительна на протяжении всего периода исследования и имеет тенденцию к снижению – на 4 067 тыс

. руб. (15,3%), а их доля в составе внеоборотных активов сокращается с 0,42% до 0,36%.
Результаты анализа динамики и структуры пассивной части баланса исследуемого предприятия позволяют сделать следующие выводы.
Пассивная часть баланса на конец исследуемого периода характеризуется преобладающим удельным весом заемных источников средств, представленных, главным образом, кредиторской задолженностью (25,2% доля кредиторской задолженности в составе источников формирования имущества организации на конец 2018 г.).
Отрицательной оценки заслуживает снижение собственного капитала организации – на 166 584 тыс. руб., или на 3,2%, а его доля в составе источников формирования имущества сокращается с 45,9% до 36,4%. Что негативно влияет на финансовую устойчивость исследуемого предприятия.
Структура заемных средств, помимо кредиторской задолженности представлена также долгосрочными обязательствами, величина которых в отчетном году выросла на 59 791 тыс. руб., или на 2,5%, но их удельный вес в составе источников формирования имущества снижается – с 20,8% до 17,5%, т.е. на 3,3%, что отражает снижение перманентного капитала предприятия.
Обратная ситуация наблюдается по результатам анализа динамики краткосрочных кредитов, которые увеличиваются на 971 314 тыс. руб., или на 64,4%, а их доля в составе источников формирования имущества организации растет с 13,2% до 17,8%.
Сумма кредиторской задолженности выросла в 2018 г. в сравнении с 2017г. на 1 529 151 тыс. руб., что составляет 77%, доля кредиторской задолженности тоже растет – с 17,4% до 25,2%, т.е. на 7,8%.
Таким образом доля заемного капитала в общей величине источников формирования имущества исследуемого предприятия растет на протяжении всего периода исследования, тогда как собственные средства организации снижаются. В результате чего происходит снижение перманентного капитала, что негативно отражается на платежеспособности и финансовой устойчивости исследуемого предприятия.
Используя данные бухгалтерского баланса (вариант 4), проведем горизонтальный и вертикальный анализ оборотных активов предприятия (таблица 2.4).
Таблица 2.4
Аналитическая таблица оборотных активов
Показатели 2017 г. 2018 г. Изменение Темп прироста
%
Тыс. руб. % Тыс. руб. % Тыс. руб. %
Оборотные активы 5 190 357 100,0 7 631 829 100,0 2 441 472 0,00 47,0
1. Запасы 1 007 441 19,41 984 150 12,90 -23 291 -6,51 -2,3
2. Налог на добавочную стоимость 10 175 0,20 32 709 0,43 22 534 0,23 221,5
3. Дебиторская задолженность 4 098 245 78,96 5 439 671 71,28 1 341 426 -7,68 32,7
4. Денежные средства 71 422 1,38 1 166 831 15,29 1 095 409 13,91 1533,7
5. Прочие оборотные активы 3 074 0,06 8 468 0,11 5 394 0,05 175,5
На основании приведенной таблицы 2.4 можно сделать вывод об увеличении оборотных активов – на 2 441 472 тыс. руб., или на 47%. Рост оборотных активов связан, прежде всего, с существенным ростом денежных средств, которые. увеличилась более чем в 15 раз. Доля денежных средств в общей величине оборотных активов предприятия на конец периода исследования составляет 15,3%, т.е. удельный вес абсолютно ликвидных активов растет – на 14%. Но необходимо отметить, что денежные средства - это активы, практически не приносящие доходов организации и, соответственно, увеличение денежных средств – свидетельство неэффективного менеджмента.
Отрицательной оценки заслуживает увеличение дебиторской задолженности - в сравнении с 2017г. на 1 341 426 тыс. руб., или на 33%. Однако доля дебиторской задолженности в общей величине оборотных активов организации снижается с 79% до 71,3%. Увеличение дебиторской задолженности отражает признак недостаточной конкурентоспособности продукции и недостаточно платежеспособных покупателей, что негативно сказывается на платежеспособности объекта исследования.
Отрицательной оценки заслуживает снижение материальных запасов – на 23 291 тыс. руб. в сравнении с 2017г., что составляет 2,3%. Их доля в составе оборотных активов сократилась с 19,4% до 12,9%, что свидетельствует о снижении обеспеченности производства предприятия сырьём.
Используя данные бухгалтерского баланса (вариант 4), проведем горизонтальный и вертикальный анализ собственного капитала предприятия (таблица 2.5).
Таблица 2.5
Аналитическая таблица собственного капитала
Показатели 2017 г. 2018 г. Изменение Темп прироста
%
Тыс. руб. % Тыс. руб. % Тыс. руб. %
Собственный капитал 5 248 972 100,0 5 082 388 100,0 -166 584 0,00 -3,2
1. Уставный капитал 4 736 438 90,24 4 736 438 93,19 0 2,96 0,0
2. Переоценка внеоборотных активов 23 333 0,44 20 919 0,41 -2 414 -0,03 -10,3
3.Добавочный капитал 5 0,00 5 0,00 0 0,00 0,0
4. Резервный капитал 126 185 2,40 114 453 2,25 -11 732 -0,15 -9,3
5. Нераспределенная прибыль 363 011 6,92 210 573 4,14 -152 438 -2,77 -42,0
На основании приведенной таблицы 2.5 можно сделать выводы о снижении собственного капитала организации – на 166 584 тыс. руб., или на 3,2%, что снижает финансовую устойчивость исследуемого предприятия.
Уставный капитал в исследуемой организации стабилен, составляя 4 736 438 тыс. руб., что означает, что в исследуемом периоде не было привлечено новых инвесторов. Доля уставного капитала в составе собственных средств исследумого предприятия составляет более 90 на протяжении всего периода исследования, что является признаком стабильного бизнеса с долгосрочными целями, признаком стабильного контроля над бизнесом.
На предприятии проводилась переоценка основных средств, в результате этого была списана сумма переоценок со счета добавочного капитала в размере 20 919 тыс. руб. в 2018 г., что ниже прошлогоднего показателя на 2 414 тыс. руб., а доля переоценки внеоборотных активов снижается с 0,44% до 0,41%.
Отрицательной оценки заслуживает снижение нераспределенной прибыли – на 152 438 тыс. руб., или на 42%, а её доля в составе собственных средств снижается с 6,9% до 4%, что оценивается отрицательно и свидетельствует о снижении уровня стабильного бизнеса с долговременными целями и является признаком неэффективного менеджмента и долгосрочности целей владельцев.
Используя данные бухгалтерского баланса (вариант 4), проведем горизонтальный и вертикальный анализ краткосрочных обязательств предприятия (таблица 2.6).
Таблица 2.6
Аналитическая таблица краткосрочных обязательств
Показатели 2017 г. 2018 г. Изменение Темп прироста
%
Тыс. руб. % Тыс. руб. % Тыс. руб. %
Краткосрочные обязательства 3 811 575 100,0 6 432 016 100,0 2 620 441 0,00 68,7
1. Заемные средства 1 507 289 39,55 2 478 603 38,54 971 314 -1,01 64,4
2. Кредиторская задолженность 1 988 198 52,16 3 517 349 54,69 1 529 151 2,52 76,9
3. Оценочные обязательства 292 278 7,67 266 300 4,14 -25 978 -3,53 -8,9
4