Понятие и сущность кредиторской задолженности

В современных условиях актуализируются проблемы выявления сущности кредиторской задолженности, ее основных характеристик, что обусловлено значением построения эффективной системы управления предприятием [2–4]. Кредиторская задолженность является неизбежным элементом хозяйственной деятельности предприятия. С одной стороны, кредиторская задолженность в определенной мере полезна, так как позволяет получить отсрочку исполнения платежного обязательства перед кредитором и в этих условиях направить денежные средства для решения наиболее важных задач. С другой стороны, размер кредиторской задолженности, ее структура и качество оказывают значительное влияние на финансовое состояние предприятия-должника. Отсутствие надлежащего контроля и управления кредиторской задолженностью может повлечь наложение штрафов, пени, неустойки со стороны поставщиков и подрядчиков, срыв сроков поставок товарно-материальных ценностей и вследствие этого возникновение штрафных санкций со стороны покупателей за срыв сроков выполнения заказов, а также потерю репутации предприятия как надежного партнера и соответственно снижения его прибыли.
Характеристика кредиторской задолженностей (как объектов финансового анализа и управленческого учета) – это, прежде всего, определение функциональных признаков содержания и раскрытие ее сущности.
Кредиторская задолженность как правовая категория – это часть капитала, размещенная в имуществе, которая является предметом обязательственных правоотношений между предприятием и его кредиторами. Экономическая составляющая включает в себя часть имущества предприятия (как правило, денежные средства) и товарно-материальные ценности. Предприятие владеет и пользуется кредиторской задолженностью, однако оно обязано вернуть или выплатить данную часть имущества кредиторам, которые имеют право требования на нее.
Кредиторская задолженность имеет двойственную юридическую природу: как часть имущества она принадлежит предприятию на праве владения или даже на праве собственности относительно полученных заимообразно денег или вещей; как объект обязательственных правоотношений она представляет собой обязательства предприятия перед кредиторами, т.е. лицами, управомоченными на истребование или взыскание от организации указанной части имущества. В упрощенном варианте кредиторская задолженность – это то, что данное предприятие должно другим лицам.
Существуют разные точки зрения по поводу определения кредитной политики. И.А. Бланк рассматривал кредитную политику как «разрабатываемый предприятием механизм управления задолженностью» [1]. На наш взгляд, это определение достаточно емко отражает сущность понятия и является наиболее содержательным. Т.И. Григорьева определяет кредитную политику как «свод правил, регламентирующих предоставление коммерческого кредита и порядка взыскания долгов» [5]. Здесь автор акцентирует внимание на двух важных вопросах, с которыми сталкивается коммерческая организация – необходимостью выбора условий кредитования и методов инкассации образовавшейся задолженности. И.Н. Яковлева рассматривает кредитную политику как «решение вопроса о том, кому предоставить товарный кредит, на каких условиях и на какой срок» [6]

.
Привлечение кредиторской задолженности в хозяйственный оборот предприятия – фактор, позволяющий обеспечить приток финансовых средств в текущие активы при условии, что они не замораживаются на продолжительное время в обороте и в обозначенный срок погашаются. В противном случае просрочка платежей по обязательствам может привести к ухудшению финансового состояния предприятия, осложнению взаимоотношений с кредиторами и появлению штрафных санкций. Поэтому в процессе управления необходимо дать оценку структуре, динамике, составу и срокам погашения кредиторской задолженности, наличия просрочки по платежам и причины ее образования.
По своей сущности кредиторская задолженность относится к привлеченным краткосрочным обязательствам предприятия и может быть охарактеризована как бесплатный или относительно «дешевый» кредит. В отличие от устойчивых пассивов, кредиторская задолженность не является планируемым источником финансирования оборотного капитала. Часть кредиторской задолженности является закономерной, так как возникает по причине разрыва сроков начислений платежей контрагентов и их погашением. Между тем в большинстве случаев кредиторская задолженность возникает по причинам нарушения платежной дисциплины и является следствием несвоевременного выполнения обязательств.
Как одна из форм заемного капитала кредиторская задолженность обладает следующими характеристиками:
Это бесплатный источник привлечения средств в оборот. Как бесплатный источник образования финансовых ресурсов кредиторская задолженность дает возможность снижения как привлеченных средств, так и всей стоимости функционирующего капитала предприятия.
Размер и уровень кредиторской задолженности оказывает влияние на продолжительность финансового цикла предприятия, который в определенной степени влияет на необходимый размер средств для финансирования оборотного капитала. Чем выше объем кредиторской задолженности, тем меньший размер собственного и долгосрочного заемного капитала предприятию необходимо привлекать для финансирования текущей деятельности.
Размер кредиторской задолженности зависит от объема хозяйственного оборота предприятия, в первую очередь – от объема выручки. С увеличением объема производства и продаж продукции растут вынужденные расходы предприятия, учитываемые в составе кредиторской задолженности, а соответственно растет ее общий размер, и наоборот.
Прогнозируемый уровень размера кредиторской задолженности по большинству ее видов носит оценочный характер. Это обусловлено тем, что размеры многих начислений, входящих в состав кредиторской задолженности, не поддаются точному количественному расчету в связи с неопределенностью многих параметров предстоящей хозяйственной деятельности предприятия. Размер по отдельным ее видам зависит от сроков погашения и выплат денежных средств. Период погашения и сроки этих выплат строго регулируется принятыми в РФ нормативно-правовыми актами (заработная плата, налоги в бюджет и отчисления во внебюджетные фонды и др.), условиями договоров с контрагентами и лишь незначительная их доля – внутренними положениями и принятыми нормативами предприятия