Отечественный и зарубежный опыт управления рисками финансово-хозяйственной деятельности предприятия

Система управления рисками, а также и риск-ориентированное регулирование - это сравнительно новое явление в практике осуществления деятельности организаций на территории России. Риск-менеджмент стал распространяться в мировой практике только лет 40 назад, а в России – не более 10-15 лет назад. Становление риск-менеджмента в мировой практике, ориентировочно, началось с 1973 года и на его появление оказали влияние следующие три значительных события:
1. завершение политики использования фиксированных валютных курсов (обвал Бреттон-Вудской системы);
2. старт работы биржи опционов в американском Чикаго (Chicago Board Options Exchange);
3. публикация американскими учеными в сфере экономики Ф. Блеком, Р. Мертоном и М. Шоулзом модели по оценке стоимости европейских опционов.
Следует отметить, что, приблизительно в это же время, в США зарождаются консалтинговые услуги в сфере оценки рисков. Впервые, на американском рынка труда появилась профессия «риск-менеджер».
В процессе анализа стандартов риск-менеджмента можно увидеть множество работ и отечественных и зарубежных ученых. Одним из таких стандартов является «Управление рисками организаций. Интегрированная модель» (COSO). Разработчиком данного стандарта является Комитет спонсорских организаций комиссии Тредвея. Данный стандарт широко распространен в мировой практике по управлению рисками организаций.
Основа разработанного стандарта – это главные парадигмы по управлению рисками. Также стандарт включает подробные рекомендации, которые относятся к формированию корпоративной системы управления самыми разными рисками в пределах организации.
В соответствии с данным стандартом, весь процесс управления рисками состоит из следующих этапов (рисунок 4):
Рисунок 4 - Этапы процесса управления рисками
Данный стандарт в международной практике показывает взаимосвязь целей организации, ее организационной структуры и процессом управления рисками, который был представлен выше

. Следует отметить, что вышеупомянутый процесс связывает воедино стратегические цели организации, соблюдение законодательства в процессе осуществления деятельности, систему подчиненности ее структурных подразделений и применение методики управления рисками, которая была принята в организации, которая направлена на обнаружение рисковых событий, которые в той или иной степени могут повлиять на деятельность организации как в целом, так и на отдельные ее подразделения.
Ассоциацией риск менеджмента (AIRMIC), Институтом риск-менеджмента (IRM), Национальным форумом по риск-менеджменту в общественном секторе (ALARM) был разработан Стандарт Федерации европейских ассоциаций риск-менеджеров по управлению рисками (FERMA).
Стандарты FERMA и COSO отличаются между собой методологией, которая в них закреплена. Стандарт COSO дает такое определение риску: «это комбинация вероятности наступления события и последствий от него». Основное внимание стратегического управления организацией приходится на управление рисками. В данном случае, основной целью данного управления является обнаружение и управление рисками. Также отмечается, что система риск-менеджмента обязана включать в себя мониторинг выполнения поставленных задач, оценка эффективности всех разработанных и внедренных мероприятий, а также приемы мотивации и стимулирования на абсолютно всех уровнях управления.
В соответствии со стандартом FERMA, в процессе осуществления предпринимательской деятельности, организация может сталкиваться с такими категориями рисков:
- стратегические риски;
- операционные риски;
- финансовые риски;
- риски опасности.
Следует отметить, что зарубежные организации достаточно успешно применяют риск-менеджмент как в пределах своей организации, так называемый комплексный риск-менеджмент