Финансовый анализ ООО «Титан-Строй»

Наиболее информативной формой анализа и оценки финансового положения компании является бухгалтерский баланс.
Баланс отражает состояние капитала и обязательств компании на данный момент времени.
Бухгалтерский баланс состоит из двух компонентов: активов (ресурсов) и пассивов (источника формирования ресурсов). Суммы актива и пассива должны совпадать.
Различают следующие разделы баланса:
- долгосрочные активы (оборудование, вложения, здания и другие долгосрочные активы со сроком службы более одного года);
- краткосрочные активы (денежные средства, материалы, сырье, краткосрочная дебиторская задолженность и другие краткосрочные активы со сроком полезного использования менее одного года);
- капитал и резервы (собственные ресурсы учредителей организации);
- долгосрочные обязательства (займы, кредиты и др. на срок более одного года);
- краткосрочные обязательства (краткосрочные обязательства перед сотрудниками, поставщиками и т. д. сроком до одного года).
Первые два раздела относятся к активам, остальные три - к обязательствам. Проанализируем состав долгосрочных и краткосрочных активов на балансе компании (таблица 2.3).
Если проанализировать данные таблицы 2.3, можно сделать выводы:
- долгосрочные активы анализируемой компании представлены только основными фондами, стоимость которых увеличилась на 227 104 тыс. руб. за период 2017-2019 гг. и на 75 798 тыс. руб. за период 2018-2019 гг.
Таблица 2.3 - Анализ состава внеоборотных и оборотных активов ООО «Титан-Строй», тыс. руб.
Активы 2017 год 2018 год 2019 год Изменения
2017 – 2018 –
2019 2019
годы годы
1 2 3 4 5 6
Внеоборотные: 167 082 318 388 394 186 227 104 75 798
- основные средства 167 082 318 388 394 186 227 104 75 798
Оборотные: 333 456 324 163 331 915 -1 541 7 752
- запасы 33 257 84 058 93 124 59 867 9 066
- НДС 194 0 0 -194 0
- дебиторская задолженность 253 238 211 911 209 435 -43 803 -2 476
- финансовые вложения 0 27 425 28 124 28 124 699
- денежные средства 46 751 753 1 214 -45 537 461
- прочие 16 16 18 2 2
Валюта баланса 500 538 642 551 726 101 225 563 83 550
- оборотные активы за период 2017-2019 гг. Уменьшились на 1 541 000 руб. Однако в прошлом году этот показатель увеличился на 7 752 000 рублей. Изменение оборотных средств за 2017-2019 гг. Произошло за счет увеличения финансовых вложений и уменьшения дебиторской задолженности, средств платежа и НДС.
Проанализируем структуру активов баланса, представленную в таблице 2.4.
Таблица 2.4 - Структура актива по удельному весу ООО «Титан-Строй», %
Активы 2017 2018 2019
Изменения
год год год 2017 –
2018 –
2017 -
2018
2019
2019
годы
годы
годы
1 2 3 4 5
6
7
Внеоборотные: 33,38 49,55 54,29 16,17
4,74
16,17
- основные средства 33,38 49,55 54,29 16,17
4,74
16,17
Оборотные: 66,62 50,45 45,71 -16,17
-4,74
-16,17
- запасы 6,64 13,08 12,83 6,44
-0,25
6,19
- НДС 0,04 0 0 -0,04
0
-0,04
- дебиторская задолженность 50,59 32,98 28,84 -17,61
-4,14
-21,75
- финансовые вложения 0 4,27 3,87 4,27
-0,40
3,87
- денежные средства 9,34 0,12 0,17 -9,22
0,05
-9,17
- прочие 0,01 0 0 -0,01
0
-0,01
Валюта баланса 100 100 100 -
-
-
Из анализа данных таблицы 2.4 можно сделать вывод: если в 2017 году доля оборотных активов превышала долю долгосрочных активов, то это соотношение изменилось с 2018 на 2019 год в пользу долгосрочных активов, что свидетельствует о сильной структуре богатства. В структуре оборотных активов наибольшая доля приходится на стоимость дебиторской задолженности, хотя ее стоимость за анализируемый период снизилась на 21,75%. Наименьшую долю в 2017 году занимали прочие активы (за исключением финансовых вложений - они отсутствовали). В 2019 году наименьшая доля приходилась на денежные средства и их эквиваленты, хотя их стоимость за анализируемый период снизилась на 9,17%.
Следующий уровень анализа - изучение динамики и структуры источников финансовых ресурсов. Проанализируем динамику финансовых источников ООО «Титан-Строй», представленную в таблице 2.5.
Таблица 2.5 - Анализ динамики и структуры источников финансовых ресурсов ООО «Титан-Строй», тыс. руб.
Пассивы 2017 2018 2019 Изменение
год год год
2018 - 2017 –
2019 2019
годы годы
2 3 4 5 6 7
Капитал и резервы 115909 162306 152378 -9 928 36 469
Уставный капитал 10 10 10 - -
Нераспределенная прибыль 115899 162296 152368 -9 928 36 469
Долгосрочные обязательства: 207782 216944 242693 25 749 34 911
- заемные средства 204272 210146 234568 24 422 28 296
Краткосрочные обязательства: 176847 263311 331012 67 701 154 165
- привлеченные средства 176847 263311 331012 67 701 154 165
- заемные средства 0 4980 15496 10 516 15 496
Валюта баланса 500538 642561 726083 83 522 225 545
Чистые активы 115909 162306 152396 - 9910 36 487
Из таблицы 2.5 видно, что сумма всех источников финансирования за год увеличилась на 225 545 000 рублей. - с 500 538 до 726 083 тыс. руб., в том числе собственные средства, увеличились на 36 469 тыс. руб. - с 115 909 до 152 378 тыс. руб.
Краткосрочные заемные средства увеличились на 15 496 тыс. руб., а в 2017-2018 гг. до 4 980 тыс. руб., заемные средства увеличились на 154 165 тыс. руб., а в 2017-2018 гг. с 176 847 руб. до 263 311 тыс. руб.
Проанализируем структуру источников финансирования ООО «Титан-Строй», представленную в таблице 2.6.
Таблица 2.6 - Анализ структуры источников финансовых ресурсов ООО Титан-Строй», %
Пассивы 2017 2018 2019 Изменение
год год год
2018 - 2017 –
2019 2019
годы годы
1 2 3 4 5 6
Капитал и резервы 23,16 25,26 20,99 -4,27 -2,17
Уставный капитал 0,002 0,002 0,001 -0,001 -0,001
Нераспределенная прибыль 23,16 25,26 20,99 -4,27 -2,17
Долгосрочные обязательства: 62,31 66,92 73,12 6,20 10,81
- заемные средства 61,26 64,83 70,67 5,84 9,41
Краткосрочные обязательства:
- привлеченные средства 35,33 40,98 45,59 4,61 10,26
- заемные средства 0 0,78 2,13 1,35 2,13
Валюта баланса 100 100 100 - -
Чистые активы 23,16 25,26 20,99 -4,27 -2,17
Из анализа данных Таблицы 2.6 можно сделать вывод, что наибольшая доля капитала компании за анализируемый период 2017-2019 гг

. Приходится на нераспределенную прибыль, при этом доля снижается, что негативно характеризует деятельность ООО «Титан-Строй».
Анализируя обязательства компании, можно сделать вывод, что наибольшую долю за весь анализируемый период занимают долгосрочные обязательства, наименьшую - краткосрочные заимствования, которые к концу 2019 года выросли до 20,13%.
Проанализируем величину чистых активов предприятия (таблица 2.7).
Таблица 2.7 - Величина чистых активов ООО «Титан-Строй»
Значение показателя
Изменение
в тыс. руб. в % к валюте тыс. %
Показатель
баланса руб.
2017 2018 2019 2018 2019
год год год год год
1 2 3 4 5 6 7 8
Чистые активы 115909 162306 152378 23,2 21 36 469 31,5
Уставный капитал 10 10 10 0,1 0,1 – –
Превышение чистых активов над 115899 162296 152368 23,2 21 36 469 31,5
уставным капиталом
Из анализа данных Таблицы 2.7 можно сделать вывод, что стоимость чистых активов анализируемой компании на конец 2019 года значительно (15 237,8 раза) превышает величину уставного капитала. Данный коэффициент отмечает финансовое положение с положительной стороны, поскольку требования стандартов к чистой стоимости ООО «Титан-Строй» полностью выполнены. После определения текущего значения показателя необходимо сообщить об увеличении стоимости чистых активов на 31,5% в период 2017 - 2019 гг.
Вторым по важности элементом информации для анализа финансового состояния компании является отчет о финансовых результатах.
Показатели в этом отчете отражают абсолютную эффективность компании. К основным показателям относятся показатели прибыли, которые в современных экономических условиях определяют основу экономического и социального развития компании. Прибыль может быть использована для измерения уровня деловой активности и финансового благополучия компании.
Конечным финансовым результатом компании является чистая прибыль (убыток) за отчетный период, которую можно представить в виде алгебраической суммы результатов от реализации продукции (работ, услуг) от финансовой деятельности в виде баланса доходов и расходов по другим направлениям бизнеса компании.
Отправной точкой для расчета показателей прибыли является выручка, означающая завершение производственного процесса компании, возврат средств, авансированных на производственный процесс, в денежном эквиваленте и процесс воспроизведения оборота компании.
Основные финансовые результаты ООО «Титан-Строй» за 2017-2019 годы представлены в таблице 2.8.
Таблица 2.8 - Финансовые результаты ООО «Титан-Строй»
Изменение Изменение
2017 2018 2019 2018 – 2019 2017 – 2019
Показатель
годы годы
год год год
тыс. % тыс. %
руб.
руб.
1 2 3 4 5 6 7 8
Выручка 827882 1158582 1401884 243302 120,99 574002 169,33
Себестоимость 718005 1062263 1194517 132254 112,45 476512 166,37
Валовая прибыль 109877 148847 207367 58520 139,32 97490 188,73
Управленческие расходы 34 549 52528 61254 8726 116,61 6705 177,30
Прибыль от продаж 75 328 96319 146113 47794 151,70 70785 193,97
1 2 3 4 5 6 7 8
Изменение в полученных и
уплаченных процентах -11 452 -19366 -27738 -8372 143,23 -16286 242,21
Изменения в прочих доходах и
расходах -25 298 -17921 -19561 -1640 109,15 5737 129,33
Прибыль до налогообложения 38 578 59032 98814 39782 167,40 60236 256,14
Изменение налоговых активов
и обязательств, налог на
прибыль и прочее -7717 -11806 -12 816 -1010 108,55 5099 166,07
Чистая прибыль (убыток) 30 178 47276 93810 46534 198,43 63632 310,86
Если проанализировать данные таблицы 2.8, можно сделать выводы:
- выручка за анализируемый период увеличилась на 574 002 тыс. руб. или 69,33%, а за 2018 - 2019 гг. прирост продаж составил 1 401 884 тыс. руб. или 20,99%, что является положительным фактором для финансовой деятельности компании;
- себестоимость за 2017 - 2019 годы увеличена на 476 512 тыс. руб. или на 66,37%, а в прошлом году рост составил 132 254 тыс. руб. или 12,45%;
- валовая прибыль за 2017-2019 годы увеличилась на 97 490 тыс. руб. или 88,73%. На этот результат положительно повлиял рост продаж в большей степени, чем рост затрат;
- прибыль от продаж за анализируемый период на 70 785 тыс. руб. или на 93,97% и на конец 2019 года составили 47 794 тыс. руб. Такой результат был достигнут за счет меньшего роста административных расходов по сравнению с валовой прибылью.
- за счет положительных изменений в налоговых обязательствах, прочих доходах и расходах, уплаченных и уплаченных процентах за анализируемый период 2017 - 2019 гг. Конечный финансовый результат хозяйственной деятельности компании увеличивается более чем в три раза, что положительно характеризует финансовую деятельность компании.
Анализ финансового положения компании включает анализ ее ликвидности.
Ликвидность - это способность легко и быстро мобилизовать активы.
Целью расчета показателей ликвидности является оценка соотношения активов, имеющихся в наличии у компании, предназначенных для процесса реализации, а также активов, задействованных в технологическом процессе для их последующей реализации, тем самым уменьшая инвестированные средства и существующие обязательства для их своевременного погашения. будут возмещены компанией.
Проанализируем активы по степени их ликвидности на 2017-2019 годы (таблица 2.9).
Таблица 2.9 - Группировка активов по степени ликвидности ООО «Титан-Строй»
Показатели 2017, 2018, 20190 Структура, %
тыс. руб. тыс. руб. тыс. руб. 2017 год 2018 год 2019 год
1 2 3 4 5 6 7
Наиболее ликвидные активы 46751 28178 29338 9,34 4,385 4,04
(А1)
Быстро реализуемые активы (А2) 253238 211911 209435 50,593 32,979 28,844
Медленно реализуемые активы 33467 84074 93142 6,686 13,084 12,828
(А3)
Труднореализуемые активы(A4) 167082 318398 394186 33,38 49,551 54,288
Баланс 500538 642561 726101 100 100 100
Если проанализировать данные таблицы 2.9, то за анализируемый период можно сделать следующие выводы:
- наиболее ликвидные активы уменьшились на 17 413 тыс