Анализ финансовой устойчивости

Наименование показателя На 31.12.2015, тыс. руб. На 31.12.2016, тыс. руб. На 31.12.2017, тыс. руб. Отклонение 2016 к 2015 гг. Отклонение 2017 к 2016 гг.
Абсолютное, тыс. руб. Относительное, % Абсолютное, тыс. руб. Относительное, %
1. Капитал и резервы 43884 43419 41497 -465 98,9 -1922 95,6
2. Внеоборотные активы 47517 45923 44542 -1594 96,6 -1381 97,0
3. Собственные оборотные средства (п.1-п.2) -3633 -2504 -3045 1129
68,9 -541 121,6
4. Общая сумма запасов 1525 2140 1996 615 140,3 -144 93,3
5. Излишек (+)/ недостаток (-) собственных оборотных средств для пополнения запасов (п.3-п.4) ∆СОС
-5158 -4644
-5041 514 90,0
-397 108,6
6. Долгосрочные обязательства 0 0 0 0 0 0 0
7. Излишек (+)/ недостаток (-) собственных оборотных средств и долгосрочных заемных источников для пополнения запасов (п.5+п.6) ∆СДИ
-5158 -4644
-5041 514 90,0
-397 108,6
8. Краткосрочные обязательства 5417 4736 5274 -681 87,4 538 111,4
9. Общие источники финансирования (п.3+п.6+п.8) 1784 2232 2229 448 125,1 -3 99,9
10. Излишек (+)/ недостаток (-) общей величины для пополнения запасов(п.8+п.7) ∆ОИЗ
259 92 233 -167
35,5 141
253,3
11. Трехфакторная модель типа финансовой устойчивости {0,1,1} {0,1,1} {0,1,1} х х х х
Расчеты: п.1. Капитал и резервы 2015 г.= с.1300+с.1430+с.1540-с.1530 = 43884+0+0-0= 43 884 тыс. руб.
2016 г. = 43 419+0+0-0= 43 419 тыс. руб.
2017 г. = 41497+0+0-0= 41 497 тыс. руб.
п.2. Внеоборотные активы 2015 г. =с.1100+с.1230=37738+9779 = 47 517тыс. руб.
2016 г. = 38010+7913= 45 923 тыс. руб.
2017 г. =37137+7405= 44 542 тыс. руб.
п.4 Общая сумма запасов 2015 г.= с. 1210+с.1220=1200+325=1 525 тыс. руб.
2015 г. =1815+325= 2 140 тыс. руб.
2016 г. =1671+325=1 996 тыс. руб.
п.6 Долгосрочные обязательства – долгосрочные обязательства в компании отсутствуют
п.8 Краткосрочные обязательства 2015 г. = с.1500-с.1540-с.1530= 5 417 тыс. руб.
2016 г. =4 736 тыс. руб.
2017 г. = 5 472 тыс. руб.
По результатам проведенного исследования можно сделать вывод, имеется недостаток собственных оборотных средств для пополнения запасов. То есть, у компании второй тип финансовой устойчивости, который гарантирует выполнение финансовых обязательств компании перед контрагентами и государством.
Таблица 7 — Анализ относительных показателей финансовой устойчивости
Наименование коэффициента На 31.12.2015, тыс. руб. На 31.12.2016, тыс. руб. На 31.12.2017, тыс. руб. Отклонение 2016 к 2015 гг. Отклонение 2017 к 2016 гг.
абсолютное, тыс. руб. относительное, % абсолютное, тыс

. руб. относительное, %
1. Коэффициент автономии (Ка) 0,89 0,9 0,88 0,1 101,1 -0,02 97,8
2. Коэффициент финансирования (Кф) 8,10 9,17 7,58 1,07 113,2 -1,59 82,7
3. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Коб) 0,53 0,53 0,44 0 100 -0,09 8,03
4. Коэффициент маневренности (Км) 0,14 0,12 0,11 -0,02 85,7 -0,01 91,7
5. Коэффициент финансовой устойчивости 0,89 0,9 0,88 0,1 101,1 -0,02 97,8
6. Коэффициент финансового левериджа (Кфл) 0,12 0,11 0,13 -0,01 91,7 0,02 118,2
Ка 2015г. = с.1300/с.1700=43884/49301=0,89
Ка 2016г. = 43419/48155=0,90
Ка 2017г. = 41497/46969=0,88
Кф 2015г. = с.1300/(с.1400+с.1500)=43884/(0+5417)=8,10
Кф 2016г.=43419/(0+4736)=9,17
Кф 2017г. =41497/(0+5472)=7,58
Коб сос 2015г.= (с.1300-с.1100)/с.1200=(43884-37738)/11563=0,53
Кобсос 2016г.=(43419-38010)/10145=0,53
Кобсос 2017г. = (41497-37137)/9832=0,44
Км 2015г. = (с.1300-с.1100)/с.1300=(43884-37738)/43884=0,14
Км2016г.=(43419-38010)/43419=0,12
Км 2017г. = (41497-37137)/41497=0,11
Кфу 2015г. = (с.1300+с.1400)/с.1700=(43884+0)/49301=0,89
Кфу 2016г. = (43419+0)48155=0,90
Кфу 2017г. = (41497+0)/46969=0,88
Кфл 2015г. = (с.1400+с.1500)/с.1300=(0+5417)/43884=0,12
Кфл 2016г.=(0+4736)/43419=0,11
Кфл 2017г.=(0+5472)/41497= 0,13
Анализ относительных показателей финансовой устойчивости показал следующее:
За 2015-2016 гг. коэффициент автономии вырос на 1,1% и составил 0,9, что выше нормативного значения 0,5 и свидетельствует о снижении финансового риска компании. К концу 2017 г. показатель снизился на 2,2% и составил 0,88, что показывает увеличение финансовой независимости компании.
Коэффициент финансовой устойчивости вырос на 13,2% за 2015-2016 гг. или 1,07 пункта и составил 9,17, что говорит об улучшении финансового состояния компании. К концу 2017 года показатель уменьшился на 1,59 пунктов и составил 7,58. Такой числовой показатель увеличивает шансы компании на получение дополнительного финансирования.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами за весь анализируемый период больше 1, что говорит о наличии у компании собственных оборотных средств необходимых для финансовой устойчивости.
Значение коэффициента маневренности ниже нормативного и имеет тенденцию к снижению с 0,14 до 0,11, это говорит о том, что мобильные активы вложена не большая часть денежных средств.
Коэффициент финансовой устойчивости ниже нормативного значения 1, н при этом стремиться к единице