Анализ финансового состояния ООО «КДВ ЯШКИНО»

По данным бухгалтерского баланса (Приложение В) и отчета о финансовых результатах (Приложение Г) заполнить таблицу и дать оценку соблюдения организацией «золотого правила экономики».
Решение
Расчет основных абсолютных показателей деятельности организации представлен в таблице 1.
Таблица 1 – Расчет основных абсолютных показателей деятельности организации
№ п/п
Показатели Источник информации Предыдущий период Отчетный период Темп роста (снижения)
1. Прибыль от продаж Отчет о финансовых результатах 438 302 505 937 115,43
2. Выручка от продаж Отчет о финансовых результатах 10 248 648 11 588 401 113,07
3. Средняя стоимость активов Бухгалтерский баланс 12 114 275 12 076 598 99,69
Оптимальное соотношение показателей по «золотому правилу» (22):
ТРПТРВТРА100%, (22)
где:ТРП – темп роста прибыли;
ТРВ – темп роста выручки от реализации продукции;
ТРА – темп роста среднегодовой суммы активов.
Для ООО «КДВ ЯШКИНО» в 2018 г. неравенство (2.1) имело следующий вид:
ТРП (115,43 %) ТРВ (113,07 %) 100% ТРА (99,69 %).
ТРП (115,43 %) ТРВ (113,07 %) – показывает, что прибыль растет быстрее доходов, то есть реализация товаров становится более рентабельной.
ТРВ (113,07 %) ТРА (99,69 %) показывает, что доходы растут быстрее активов, следовательно использование ресурсов стало более эффективным.
ТРА (99,69 %) 100 % свидетельствует о незначительном сокращении объема активов.
Вывод: В 2018 г. «золотое правило» выполнялось не в полной мере. Так, в частности, «золотое правило экономики» нарушалось в следующем: темп роста активов (99,69%) составил менее 100 %, что свидетельствует о незначительном сокращении объема активов. Несмотря на это, результаты оценки соблюдения организацией «золотого правила экономики» позволяют положительно характеризовать результаты деятельности предприятия в отчетном году. Так, прибыль предприятия растет быстрее доходов, то есть реализация товаров становится более рентабельной. Доходы предприятия растут быстрее активов, следовательно использование ресурсов стало более эффективным.
Задание 2
Рассчитать показатели финансовой независимости организации и дать их оценку, используя таблицу 2.
Решение
Рассчитать показатели финансовой независимости организации представлен в таблице 2.
Таблица 2 – Расчет показателей финансовой независимости
№ п/п
Показатели Источник информации На 31 декабря предыдущего года На 31 декабря отчетного года Изменения
в сумме в %%
1. Капитал и резервы Бухгалтерский баланс 1 716 541 1 303 406 -413 135 -24,07
2. Источники, уточняющие величину собственного капитала:
- - - -
2.1. доходы будущих периодов
- - - -
2.2. кредиты и займы под внеоборотные активы
- - - -
3. Итого уточненная величина собственного капитала
1 716 541 1 303 406 -413 135 -24,07
4. Итог пассива баланса
11 738 906 12 414 290 675 384 5,75
5. Внеоборотные активы
10 645 977 11 295 579 649 602 6,10
6. Собственный капитал в обороте
-8 929 436 -9 992 173 -1 062 737 11,90
7. Оборотные активы
1 092 929 1 118 711 25 782 2,36
8. Запасы
609 910 764 221 154 311 25,30
9. Коэффициент общей финансовой независимости - 0,15 0,10 -0,05 х
10. Коэффициент финансовой независимости в части формирования оборотных активов - -8,17 -8,93 -0,76 х
11. Коэффициент финансовой независимости в части формирования запасов - -14,64 -13,07 1,57 х
Как можно видеть из строки 3 таблицы 2, собственный капитал в обороте в отчетном году принимает отрицательное значение (-9 992 173 тыс. руб.). Кроме того, за исследуемый период данный показатель ухудшил свое значение уменьшившись на 1 062 737 тыс. руб. Отрицательное значение (отсутствие) собственного капитала свидетельствует о неудовлетворительной финансовой устойчивости организации.
Коэффициент общей финансовой независимости организации по состоянию на 31.12.2018 составил 0,1. Полученное значение свидетельствует о ее значительной зависимости от кредиторов по причине недостатка собственного капитала. За анализируемый период (31.12.17–31.12.18 гг.) произошло явное снижение показателя, составившее -0,05.
На конец отчетного года коэффициент финансовой независимости в части формирования оборотных активов равнялся -8,93. За отчетный год коэффициент уменьшился на 0,76. Коэффициент на 31.12.2018 имеет крайне неудовлетворительное значение. Значения коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами в течение всего исследуемого периода не укладывались в нормативные (0,1).
Коэффициент финансовой независимости в части формирования запасов на конец отчетного года составил -13,07. За отчетный год показатель вырос на 1,57. Несмотря на это, значение коэффициента финансовой независимости в части формирования запасов можно считать критическим.
Задание 3
Рассчитать показатели и дать оценку платежеспособности организации, используя таблицу 3.
Решение
Расчет показателей платежеспособности организации представлен в таблице 3.
Таблица 3 – Расчет показателей платежеспособности организации
№ п/п
Показатели Источник информации На 31 декабря предыдущего года На 31 декабря отчетного года Изменения (+,-) Изменения %%
1 2 - 3  4 5 6
1. Немедленно реализуемые активы: Бухгалтерский баланс 10 841 91 -10 750 -99,16
1.1. Денежные средства и денежные эквиваленты
10 841 91 -10 750 -99,16
2. Быстро реализуемые активы:
466 941 345 512 -121 429 -26,01
Продолжение таблицы 3
1 2 -  3 4 5 6
2.1. Дебиторская задолженность (сроком погашения до 1 года) Бухгалтерский баланс 466 941 345 512 -121 429 -26,01
3. Медленно реализуемые активы:
615 147 773 108 157 961 25,68
3.1. Запасы
609 910 764 221 154 311 25,30
3.2. НДС и прочие оборотные активы
5 237 8 887 3 650 69,70
3.3. Финансовые вложения
- - - -
4. Итого оборотные средства
1 092 929 1 118 711 25 782 2,36
5. Краткосрочные займы и кредиты
2 695 015 26 891 -2 668 124 -99,00
6

. Кредиторская задолженность
863 746 1 315 856 452 110 52,34
7. Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов, прочие краткосрочные обязательства и оценочные обязательства
- - - -
8. Доходы будущих периодов
- - - -
9. Итого краткосрочные обязательства для расчета коэффициентов
3 558 761 1 342 747 -2 216 014 -62,27
10. Коэффициент абсолютной ликвидности -  0,0030 0,0001 -0,0029 х
11. Коэффициент срочной ликвидности -  0,1343 0,2574 0,1231 х
12. Коэффициент текущей ликвидности -  0,3071 0,8332 0,5260 х
Коэффициент абсолютной ликвидности характеризует способность организации погасить всю или часть краткосрочной задолженности за счет денежных средств. На 31.12.2018 г. данный показатель имеет значение 0,0001, что существенно ниже допустимого предела (норма: 0,2).
Значение коэффициента срочной ликвидности (0,23) также оказалось существенно ниже допустимого (1). Это означает, что у компании недостаточно активов, которые можно в сжатые сроки перевести в денежные средства, чтобы погасить краткосрочную кредиторскую задолженность. В течение всего рассматриваемого периода коэффициент срочной ликвидности сохранял значение, не соответствующее нормативу.
По состоянию на 31.12.2018 г. коэффициент текущей ликвидности имеет значение ниже нормы (0,83 против нормативного значения 2). При этом следует отметить, что за весь рассматриваемый период коэффициент вырос на 0,53.
Задание 4
В аналитической таблице произвести расчет стоимости чистых активов организации и дать их оценку.
Решение
Расчет и оценка стоимости чистых активов приведены в таблице 4.
Таблица 4 - Расчет и оценка стоимости чистых активов
№ п/п
Показатели Источник информации На 31 декабря предыдущего года На 31 декабря отчетного года Изменение, (+,-)
1 Активы, принимаемые к расчету Бухгалтерский баланс 11 738 906 12 414 290 675 384
2 Пассивы, принимаемые к расчету
10 022 365 11 110 884 1 088 519
3 Стоимость чистых активов - 1 716 541 1 303 406 -413 135
4 Уставный капитал Бухгалтерский баланс 600 000 600 000 0
5 Резервный капитал
- - -
6 Общая сумма уставного и резервного капитала - 600 000 600 000 0
7 Отклонение стоимости чистых активов от размера уставного капитала - 1 116 541 703 406 -413 135
8 Отклонение стоимости чистых активов от общего размера уставного и резервного капитала - 1 116 541 703 406 -413 135
Чистые активы организации на 31 декабря 2018 г. существенно (на 703 406 тыс. руб. или на 117,2%) превышают уставный капитал. Данное соотношение положительно характеризует финансовое положение, полностью удовлетворяя требованиям нормативных актов к величине чистых активов организации. Однако, определив текущее состояние показателя, следует отметить снижение чистых активов на 413 135 тыс. руб. или на 24,07 % в течение отчетного периода. Несмотря на нормальную относительно уставного капитала величину чистых активов, их дальнейшее снижение может привести к ухудшению данного соотношения.
Задание 5
Рассчитать показатели оборачиваемости и экономический результат их изменения, дать оценку изменений эффективности.
Решение
Расчет показателей оборачиваемости представлен в таблице 5.
Таблица 5 – Расчет показателей оборачиваемости за отчетный период (год)
№ п/п
Показатели Источник информации Базисный период Отчетный период Изменение (+,-)
1. Выручка от продаж ОФР 10 248 648 11 588 401 1 339 753
2. Средние остатки:
2.1. Оборотных активов в целом ББ 1 356 312 1 105 820 -250 492
2.2. Запасов ББ 629 404 687 066 57 662
2.3. Дебиторской задолженности ББ 713 336 406 227 -307 109
2.4. Кредиторской задолженности ББ 853 100 1 089 801 236 702
3. Количество оборотов за период:
3.1. Оборотных активов в целом - 7,56 10,48 2,92
3.2. Запасов - 16,28 16,87 0,58
3.3. Дебиторской задолженности - 14,37 28,53 14,16
3.4. Кредиторской задолженности - 12,01 10,63 -1,38
4. Период оборота в днях:
4.1. Оборотных активов в целом - 48,30 34,83 -13,47
4.2. Запасов - 22,42 21,64 -0,78
4.3. Дебиторской задолженности - 25,41 12,79 -12,61
4.4. Кредиторской задолженности - 30,38 34,33 3,94
Оборачиваемость оборотных средств в течение рассматриваемого периода показывает, что хозяйствующий субъект получает выручку, соответствующую сумме имеющихся оборотных средств за 34,8 календарных дней. За отчетный год имеет место снижение периода оборота оборотных средств на 13,5 дней. Период оборота запасов за исследуемый снизился с 22,4 дней в 2017 г. до 21,6 дней в 2018 г. (на 0,8 дней). Наиболее существенной в анализируемом периоде изменялся период оборота дебиторской задолженности. Так в 2017 г. в сравнении с 2018 г. наблюдалось существенное уменьшение периода оборота с 25,4 дней до 12,8 дней. Следует отметить, что период оборота кредиторской задолженности (34,3 дня) значительно превышает период оборота дебиторской задолженности (12,8 дней, это свидетельствует о том, что предприятие использует часть неоплаченной кредиторской задолженности в качестве бесплатного источника финансирования своей текущей деятельности. В целом, показатели оборачиваемости хозяйствующего субъекта находится на высоком уровне. Динамика показателей свидетельствует о росте деловой активности экономического субъекта.
Задание 6
Определите в таблице 6 динамику показателей прибыли организации и объясните причины расхождений в темпах их роста.
Решение
Таблица 6 – Анализ динамики показателей финансовых результатов
№ п/п
Показатели Источник информации Фактически Изменение, ± Темп роста, %
базисный период отчетный период
1 2 - 3 4 5 6
1. Валовая прибыль ОФР 480 009 545 839 65 830 113,71
2. Прибыль от продаж ОФР 438 302 505 937 67 635 115,43
Продолжение таблицы 6
1 2 - 3 4 5 6
3. Прибыль до налогообложения ОФР 107 884 129 098 21 214 119,66
4