Анализ финансового состояния ООО «ГАЗМАШПРОЕКТ»

Оценку имущества предприятия табличным способом проведем в таблице 2.5.
Снижение совокупной величины активов является неблагоприятным моментом, свидетельствующим о снижении экономического потенциала компании. Считается, что валюта баланса должна расти, а темпы ее роста должны быть выше темпов роста уровня инфляции. В 2018 году стоимость имущества ООО «ГАЗМАШПРОЕКТ» снизилась на 4,87% относительно 2017 года.
Стоимость внеоборотных активов увеличилась на 40,96% за счет значительного прироста по группе финансовые активы, что указывает на инвестиционную направленность вложений компании. В структуре внеоборотных активов преобладают производственные активы, их доля составляет 1,55% от стоимости активов на конец 2018 года.
Оборотные активы снизились на 5,59%, снижение, главным образом, происходит по группе финансовые активы, что отрицательно скажется на показателях платежеспособности, т.к. снижается доля наиболее ликвидных активов.
Структура оборотных активов представлена средствами в расчетах на 63,27% на конец 2018 г., что можно охарактеризовать как негативную тенденцию, так как это отвлечение средств из оборота. Немного меньше доля финансовых активов, которая за отчетный год снизилась с 24,10% до 13,97%., что говорит о проблемах в управлении наиболее ликвидными активами.
Темп роста внеоборотных активов выше темпа роста оборотных, что нельзя оценить положительно, так как это приводит к сокращению оборачиваемости оборотных активов и сокращает высвобождение средств в наиболее мобильных формах.
Оценку запасов предприятия табличным способом проведем в таблице 2.6.
Таблица 2.5 - Результаты расчетов для оценки имущества ООО «ГАЗМАШПРОЕКТ»
Показатели Абсолютные величины, тыс. руб. Удельные веса, % Изменения Темп прироста, % Структура изменений, %
на начало периода На конец периода на начало периода На конец периода в абсолютных величинах, тыс. руб. в удельных весах, процентных пунктов
1. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ 97205 137025 1,55 2,29 39820 0,75 40,96 -13,03
1.1. Производственные 82064 92697 1,31 1,55 10633 0,24 12,96 -3,48
1.2. Незавершенное строительство - - - - - - - -
1.3. Финансовые 14564 43604 0,23 0,73 29040 0,50 199,40 -9,50
1.4. Прочие 578 723 0,01 0,01 145 0,00 25,09 -0,05
2. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ 6 180 761 5 835 390 98,45 97,71 -345371 -0,75 -5,59 113,03
2.1. Производственные 870578 1217415 13,87 20,38 346837 6,52 39,84 -113,51
2.2. Средства в расчетах 3 793 514 3 778 838 60,43 63,27 -14676 2,85 -0,39 4,80
2.3. Финансовые 1512925 834200 24,10 13,97 -678725 -10,13 -44,86 222,13
2.4. Прочие оборотные активы 3743 4936 0,06 0,08 1193 0,02 31,87 -0,39
БАЛАНС 6 277 966 5 972 415 100,00 100,00 -305551 0,00 -4,87 100,00
Таблица 2.6 - Результаты расчетов для оценки запасов ООО «ГАЗМАШПРОЕКТ»
Показатели Абсолютные величины, тыс. руб. Удельные веса, % Изменения Темп прироста, % Структура изменений, %
На начало периода На конец периода На начало периода На конец периода в абсолютных величинах, тыс. руб. в удельных весах, процентных пунктов
Материалы 772751 1077744 88,76 88,53 304993 -0,24 39,47 87,94
Затраты в незавершенном производстве 44943 44866 5,16 3,69 -77 -1,48 -0,17 -0,02
Готовая продукция - - - - - - - -
Товары 23505 23505 2,70 1,93 0 -0,77 0,00 0,00
Расходы будущих периодов - - - - - - - -
Прочие запасы и затраты - - - - - - - -
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям 29380 71301 3,37 5,86 41921 2,48 142,69 12,09
Итого запасы с учетом НДС 870579 1217416 100,00 100,00 346837 0,00 39,84 100,00
Продаваемая часть запасов 825636 1172550 94,84 96,31 346914 1,48 42,02 100,02
Непродаваемая часть запасов 44943 44866 5,16 3,69 -77 -1,48 -0,17 -0,02
В абсолютном выражении запасы и НДС увеличились на 304993 тыс.руб. В структуре запасов и НДС происходит увеличение доли НДС на 2,48 п.п., доля материалов снижается на 0,24 п.п., товаров на 0,77 п.п., затраты в незавершенном производстве сократились на 1,48 п.п. Положительным моментом является рост продаваемой части запасов на 346914 тыс.руб., при снижении непродаваемой части на 77 тыс.руб..
Оценку капитала предприятия табличным способом проведем в таблице 2.7.
Результаты анализа пассива позволяют определить, какова структура капитала – в структуре ООО «ГАЗМАШПРОЕКТ» на протяжении анализируемого периода преобладает заемный капитал, что отрицательно сказывается на финансовой устойчивости компании. Положительным моментом является рост доли собственного капитала на 2,08 п.п.
В заемных средствах преобладают краткосрочные обязательства (68,17% на конец 2018 года). Большую часть краткосрочных обязательств составляет кредиторская задолженность (66,56% на конец 2018 г.), которая снижает финансовую устойчивость и платежеспособность организации.
Величина долгосрочных обязательств выросла на 1500139 тыс.руб., при этом их доля в пассивах также увеличилась с 0,02% до 25,14%, что позволяет сделать вывод об улучшении структуры заемного капитала.
В целом стоит отметить, что структура пассивов нерациональна, так как устойчивых источников (собственный капитал и долгосрочные обязательства) не хватает на покрытие оборотных активов.
Оценку финансовых результатов табличным способом проведем в таблице 2.8.
В 2018 году отмечается рост выручки146923 тыс.руб. и прибыли от продаж на 464 тыс.руб. Не смотря на положительные изменения абсолютных показателей, изменения в структуре финансового результата и темпах роста носят негативный характер.
Таблица 2.7 - Результаты расчетов для анализа пассива ООО «ГАЗМАШПРОЕКТ»
Показатели Абсолютные величины, тыс

. руб. Удельные веса, % Изменения Темп прироста, % Структура изменений, %
На начало периода На конец периода На начало периода На конец периода в абсолютных величинах, тыс. руб. в удельных весах, процентных пунктов
КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ 288977 399211 4,60 6,68 110234 2,08 38,15 -36,08
ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА 1444 1501583 0,02 25,14 1500139 25,12 103887,74 -490,96
КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА 5987546 4071621 95,37 68,17 -1915925 -27,20 -32,00 627,04
Заемные средства 2284136 66851 36,38 1,12 -2217285 -35,26 -97,07 725,67
Кредиторская задолженность 3674315 3975107 58,53 66,56 300792 8,03 8,19 -98,44
Прочие краткосрочные пассивы 29095 29663 0,46 0,50 568 0,03 1,95 -0,19
БАЛАНС 6277966 5972415 100,00 100,00 -305551 0,00 -4,87 100,00
Таблица 2.8 - Результаты расчетов для оценки финансовых результатов ООО «ГАЗМАШПРОЕКТ»
Показатели Абсолютные величины, тыс. руб. Удельные веса, % Изменения Темп прироста, % Структура изменений, %
На начало периода На конец периода На начало периода На конец периода в абсолютных величинах, тыс. руб. в удельных весах, процентных пунктов
Выручка-нетто от продаж 4663848 4810771 103,53 102,78 146923 -0,74 3,15 83,71
Полная себестоимость продукции 4326105 4472564 96,03 95,56 146459 -0,47 3,39 83,45
Прибыль от продаж 337743 338207 7,50 7,23 464 -0,27 0,14 0,26
Сальдо прочих доходов и расходов -158869 -130283 -3,53 -2,78 28586 0,74 -17,99 16,29
Итого прибыль (убыток) до налогообложения 178874 207924 3,97 4,44 29050 0,47 16,24 16,55
Валовая выручка 4504979 4680488 100,00 100,00 175509 0,00 3,90 100,00
Так, темп прироста себестоимости в 2018 году составил 3,39%, превысив темп прироста выручки, которая в 2018 году увеличилась на 3,15%, данные изменения негативно сказывается на прибыли от продаж, прирост показателя составляет всего 0,14%.
Удельный вес себестоимости в структуре выручки снизился на 0,47 п.п., что является положительной динамикой.
Организация имеет высокий уровень прочих доходов и расходов. Прочие расходы ООО «ГАЗМАШПРОЕКТ» в 2018 году перекрывают (превышают) его прочие доходы. Прибыль до налогообложения в структуре валовой выручки составляет 4,44 п.п., что ниже доли прибыли от продаж (7,23 п.п. в 2018 году).
Компанией получена налогооблагаемая прибыль в размере 207924 тыс.руб., что на 3,90% выше, чем в 2017 году.
На протяжении 2017-2018 гг. основная деятельность организации прибыльна.
Анализ движения денежных средств представлен в таблице 2.9.
В структуре отчета о движении денежных средств денежные потоки от текущей деятельности являются определяющими, наличие отрицательного сальдо денежных потоков по текущей деятельности (отток превышает приток) в сумме 971022 тыс.руб. в 2018 году, является признаком того, что компания не может эффективно осуществлять свою деятельность в краткосрочном или долгосрочном периоде.
Необходимым условием финансовой стабильности является такое соотношение притоков и оттоков денежных средств в рамках текущей деятельности, которое обеспечивает увеличение финансовых ресурсов, достаточное для осуществления инвестиций.
Инвестиционная деятельность в 2018 году характеризуется превышение объема поступлений над объем платежей, что влечет за собой положительное сальдо.
Таблица 2.9 - Расчетные данные для оценки движения денежных средств
Показатель Значение, тыс.руб. Уд. вес, % Тенденция изменений
на начало периода на конец периода на начало периода на конец периода
1 2 3 4 5 6
Движение денежных средств по текущей деятельности          
1. Доходы по текущей деятельности 4910280 4757722 136,73 95,36 ухудшение
2. Расходы по текущей деятельности 5635934 5728744 49,34 54,64 ухудшение
3. Чистые денежные средства от текущей деятельности -725654 -971022 -2210,47 3274,73 ухудшение
Движение денежных средств по инвестиционной деятельности
4. Доходы по инвестиционной деятельности 2952951 707638 25,78 6,77 ухудшение
5. Расходы по инвестиционной деятельности 3260142 42362 28,54 0,40 улучшение
6. Чистые денежные средства от инвестиционной деятельности -307191 665276 -935,76 -2243,61 улучшение
Движение денежных средств по финансовой деятельности
7. Доходы по финансовой деятельности 3591285 4989093 31,35 47,72 ухудшение
8. Расходы по финансовой деятельности 2525612 4712999 22,11 44,95 ухудшение
9. Чистые денежные средства от финансовой деятельности 1065673 276094 3246,23 -931,11 ухудшение
10. Чистое увеличение (уменьшение) денежных средств и их эквивалентов 32828 -29652 100 100 ухудшение
11. Остаток денежных средств на начало отчетного периода 11649 44477
улучшение
12. Остаток денежных средств на конец отчетного периода 44477 14825
ухудшение
13. Итого доходы 11454516 10454453 100 100 улучшение
14. Итого расходы 11421688 10484105 100 100 ухудшение
15. Достаточность притока по текущей деятельности для обеспечения оттока по инвестиционной деятельности -1032845 -305746 - - улучшение
16. Достаточность притока по финансовой деятельности для обеспечения непокрытого оттока по инвестиционной деятельности 32828 -29652 - - ухудшение
Таблица 2.10 - Результаты расчетов для определения степени кредитоспособности ООО «ГАЗМАШПРОЕКТ»
Группа показателей актива Значение, тыс